„Buchhaltung“, N 10, 1999

Das Wirtschaftsministerium der Russischen Föderation hat mit Verordnung Nr. 118 vom 1. Oktober 1997 methodische Empfehlungen für die Reform von Unternehmen (Organisationen) genehmigt. Sie umfassen mehrere Abschnitte, darunter methodische Empfehlungen für die Entwicklung der Angebots- und Absatz-, Preis-, Finanz-, Investitions- und Personalpolitik. Sie leiten Unternehmen an, die Effizienz ihrer Aktivitäten durch die konsequente Umsetzung von Funktionen des Produktionsprozessmanagements und den vollständigen Einsatz moderner Managementmethoden und Managementinstrumente zu verbessern.

Leider wird in diesen Dokumenten das Problem der Verwaltung des Betriebskapitals sowie der Verbindlichkeiten und Forderungen nur geringfügig angesprochen. Der Begriff des Betriebskapitals kann nicht nur auf Bargeld und marktgängige Wertpapiere beschränkt werden, sondern sollte auch Vorräte, unfertige Erzeugnisse, fertige Produkte, Waren und Forderungen umfassen.

Bei der Verwaltung des Betriebskapitals ist es üblich, Folgendes zu kontrollieren: das Volumen und die Struktur des Betriebskapitals, ihre Dynamik nach Art sowie im Vergleich zum Umsatz; Übereinstimmung des normalisierten Betriebskapitals mit Standards, Größe und Gründen für Abweichungen; Veränderungen in der Zusammensetzung und im Wert des regulierten und nicht standardisierten Betriebskapitals, ihre Ursachen und Folgen; Indikatoren für die wirtschaftliche Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital im Zeitverlauf.

Eine Analyse des Volumens und der Struktur des Working Capitals, unterteilt in standardisierte und nicht standardisierte, erfolgt anhand der Bilanz im Vergleich zum Beginn des Berichtszeitraums. Im Rahmen der Analyse empfiehlt es sich, die Veränderung der rationierten Mittel im Berichtszeitraum sowohl insgesamt als auch für einzelne Elemente zu untersuchen: Warenbestände in einem Lager, in einem Vertriebsnetz, im Transit, Bargeld und Wertpapiere im Registrierkasse, im Rahmen von Kommissions- und Provisionsverträgen versandte Waren, erbrachte Dienstleistungen, sonstige Vermögenswerte (Vorräte, Materialien für den Eigenbedarf, Verpackung). Dann müssen Sie das nicht standardisierte Betriebskapital analysieren: Bargeld auf dem Girokonto, Forderungen und andere Mittel. Besonderes Augenmerk sollte auf Änderungen des absoluten Betrags und des spezifischen Wertes der Gelder gelegt werden, die in versandte und zur Verwahrung übernommene Waren, auch im Rahmen von Provisionen und Provisionsverträgen, sowie Forderungen aus Lieferungen und Leistungen investiert werden. Für verarbeitende Unternehmen ist die Dauer des Betriebszyklus von besonderer Bedeutung, die mit der vorübergehenden Stilllegung des Umlaufvermögens verbunden ist. Es muss überwacht werden, ob die Rentabilität der verarbeiteten Güter die mit der Stilllegung und Aufrechterhaltung des Produktionsprozesses verbundenen Kosten deckt oder ob diese Kosten durch die Rentabilität anderer Güter ausgeglichen werden. Das heißt, es ist notwendig, den Austritt der Produktionskosten aus dem Break-Even-Rahmen der Finanzaktivitäten des gesamten Unternehmens zu kontrollieren. Als Ergebnis der Analyse werden Mängel bei der Platzierung und Nutzung von Wirtschaftsgütern identifiziert und Maßnahmen zu deren Beseitigung aufgezeigt. Es ist bemerkenswert, dass die Wachstumsrate des normalisierten Betriebskapitals aufgrund eines schnellen Anstiegs von Bargeld und anderen Vermögenswerten höher sein kann als die Wachstumsrate des Handelsumsatzes. Gleichzeitig kann das Wachstum der in Warenbestände investierten Mittel der Wachstumsrate des Handelsumsatzes entsprechen oder niedriger sein. In diesem Fall ist es notwendig, die Machbarkeit des bestehenden Verhältnisses bei der Nutzung der Haushaltsressourcen zu ermitteln.

Basierend auf den Ergebnissen der Finanzaktivitäten ist es sinnvoll, den Trend zur Freisetzung oder Anziehung von zusätzlichem Betriebskapital zu untersuchen. Um die Einsparungen des Betriebskapitals aufgrund der Beschleunigung ihres Umsatzes zu ermitteln, wird der Bedarf an Umlaufvermögen für die Berichtsperiode auf Basis der tatsächlichen Umsatz- und Umschlagshäufigkeit der Vorperiode ermittelt.

Durch die Erhöhung des Betriebskapitals durch Fremdmittel muss das Unternehmen die Wachstumsrate des Umlaufvermögens und der Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen überwachen; außerdem ist es sehr wichtig, den Geldeingang auf dem Girokonto vor der Rückzahlung des Darlehens zu planen. Dieses Problem ist besonders relevant, wenn Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen zurückgegeben werden müssen, ohne auf den Abschluss des Betriebszyklus für das aktuelle Projekt warten zu müssen.

Aus wirtschaftlicher Sicht sind die Umschlagshäufigkeiten von Vorräten, Forderungen, Bargeld und Wertpapieren von großer Bedeutung. Sie dienen als Ausgangsdaten für die Berechnung der Effizienz des Einsatzes des Betriebskapitals eines Handelsunternehmens. Die Beschleunigung des Vermögensumschlags führt zur Freigabe, d.h. um Geld zu sparen, die Fixkosten konkret zu senken und die Liquidität zu erhöhen. Es empfiehlt sich zu untersuchen, wie sich der Umsatz standardisierter Fonds im Berichtszeitraum im Vergleich zum vorherigen verändert hat, was zu einer Verlangsamung des Umsatzes der in Warenbestände oder andere Elemente des Betriebskapitals investierten Mittel geführt hat, da infolge a Umsatzverlangsamung, zusätzliche Mittel sind am wirtschaftlichen Umsatz beteiligt:

Qf
Delta E = ---- x (Tob.act. - Tob.plan.),
T

wobei Qf der Umsatz der aktuellen Periode ist; Tatsache. - die Dauer einer Umdrehung der aktuellen Periode; Tob.plan. - die Dauer einer Umdrehung der Vorperiode.

Mit der Betriebsanalyse können Sie den Rhythmus des Produktverkaufs über einen bestimmten Zeitraum bestimmen. Der Rhythmuskoeffizient, berechnet als Verhältnis des täglichen tatsächlichen Handelsumsatzes zu Basisindikatoren, und die Saisonalitätsanalyse ermöglichen es, die Verbrauchernachfrage vorherzusagen und eine entsprechende Angebots- und Verkaufspolitik zu entwickeln.

Der Hauptgrund für die Bildung von Reserven besteht darin, dass es weder theoretisch noch praktisch möglich ist, die Zeitpunkte des Endes der Bildung der notwendigen Ressourcen und des Beginns ihres Verbrauchs zu kombinieren. Dabei kommt es wiederum darauf an, die Lagerung der Vorräte und die Lieferung von Produkten zu organisieren, was mit gewissen Kosten verbunden ist. Zu den Lagerkosten zählen die Kosten für die Anmietung eines Lagers, die Abschreibung des eigenen Lagers sowie Verluste aus der Stilllegung von Geldern. Die Kosten für die Lieferung einer separaten Charge umfassen die Kosten für Transport, Sicherheit, Versicherung, Lieferregistrierung usw. Der Wunsch, die Kosten für die Lagerhaltung zu senken, führt zu einer Erhöhung der Anzahl der Lieferungen, was automatisch die Kosten für deren Wartung erhöht. Darüber hinaus sind die Lagerkosten um ein Vielfaches geringer als die Kosten für die Lieferung von Produkten.

Der Kern der Aufgaben der Bestandsverwaltung besteht gerade darin, in Bezug auf eine bestimmte wirtschaftliche Situation zu entscheiden, wann und wie viel gelagert werden soll, um den vorhandenen Bedarf rechtzeitig und in der erforderlichen Menge zu decken und gleichzeitig ein Minimum sicherzustellen der Gesamtkosten für die Lagerung und Bereitstellung einzelner Chargen von Rohstoffen. Die folgenden Elemente erscheinen als Eingabedaten in Bestandsverwaltungsmodellen: Intensität der Nachfrage im Zeitverlauf, Organisation der Bestandsauffüllung, Stückkosten für die Lagerung und Lieferung einzelner Chargen gelagerter Ressourcen und manchmal Stückkosten aufgrund von Engpässen.

Wenn das Modell erstellt ist, können damit die Werte solcher Steuerparameter ermittelt werden, die für die gegebenen Ausgangsdaten den optimalen Wert des Qualitätskriteriums liefern. Um den Prozess der Analyse und des Findens der optimalen Managementstrategie zu vereinfachen, kann die gesamte Vielfalt der wirtschaftlichen und mathematischen Modelle der Bestandsverwaltung auf mehrere Typen reduziert werden. Den ersten Platz unter ihnen nimmt zu Recht das sogenannte klassische ökonomisch-mathematische Modell der Bestandsverwaltung mit der Bedingung einer konstanten Nachfrage über einen bestimmten Zeitraum ein.

Der Kontrollparameter des klassischen Modells ist einer: die Anzahl der Lieferungen oder die Größe einer Lieferung. Die Zielfunktion im klassischen Modell hat die folgende Form:

E = S x n + Ct x v: 2,

wo Ct - spezifische Lagerkosten; S - Kosten für 1 Lieferung; v - Liefergröße; n – Anzahl der Lieferungen.

Das Problem der Bestandsverwaltung im Rahmen des klassischen Modells besteht darin, solche Werte von v und n zu finden, bei denen der Gesamtbedarf (Q) während eines bestimmten Zeitraums und gleichzeitig vollständig und zeitnah befriedigt würde der Wert der Zielfunktion (E) wäre minimal. Wenn die Anzahl der Lieferungen im Planungszeitraum bekannt ist, beträgt die Größe des Angebots: v = Q: n. Um den Wert des Arguments zu bestimmen, bei dem die Zielfunktion ihren minimalen oder maximalen Wert annimmt, müssen Sie die erste Ableitung dieser Funktion nach diesem Argument berechnen, sie mit Null gleichsetzen und so die Gleichung nach der Unbekannten lösen. Durch die Anwendung dieser Regel der mathematischen Analyse auf die Zielfunktion können wir die folgende Formel zur Berechnung der optimalen Chargengröße erhalten:

Mit diesem Ausdruck lässt sich leicht eine Formel zur Berechnung der optimalen Versorgungsmenge erhalten.

Wenn eine Handelsorganisation zeitnah Waren einkauft, deren Qualität, Menge und Sortiment der Nachfrage der Bevölkerung entsprechen, endet der Geldumlauf mit dem Verkauf der Produkte. In dieser Vertriebsphase ist es wichtig, die Höhe der Verkaufspreise und dementsprechend den Handelsaufschlag richtig festzulegen, um Vertriebskosten zu erstatten, Steuern zu zahlen und einen Gewinn zu erzielen. Die Höhe des Handelsaufschlags wird vom Unternehmen selbst bestimmt, abhängig von den Marktbedingungen, der Qualität und den Verbrauchereigenschaften des Produkts.

Preisprinzipien verfolgen im Wesentlichen zwei Ziele: die Maximierung des aktuellen Gewinns und die Minimierung der Kosten. Gleichzeitig rechtfertigt sich der allgemeine Ansatz – je höher der Preis, desto größer der Gewinn – nicht immer, da der Unternehmer neben dem Finanzergebnis in der Regel auch an der Lagerumschlagsdauer interessiert ist. Dabei wird der Erlös aus dem Verkauf von Waren nicht nur durch den Preis bestimmt, sondern auch durch die Menge der zu diesem Preis verkauften Waren. So steigert eine Preissenkung, durch die die verkaufte Warenmenge stark ansteigt, nicht nur den Gewinn, sondern wirkt sich auch positiv auf andere Indikatoren der Tätigkeit der Handelsorganisation aus: Der Anteil der fixen Vertriebskosten an den Produktionskosten sinkt und der Bargeldumschlag beschleunigt sich.

Handelsunternehmen, die am Markt Fuß gefasst haben, werden in der Regel mit der Zeit größer, was zu einer Erhöhung des Fixkostenanteils führt (die Zahl der Mitarbeiter steigt und dementsprechend auch die Kosten für Löhne, Steuerabzüge usw.). Zahlungen an außerbudgetäre Fonds, Zahlung von Zinsen für Kredite sowie Kauf oder Miete von gewerblicher Ausrüstung usw.) in der Gesamtheit der Vertriebskosten und infolgedessen zu einem gewissen Risiko der Abhängigkeit von der Höhe der Einnahmen bei a geringe Rentabilität.

Nehmen wir an, dass der Durchschnittspreis der verkauften Produkte aus folgenden Komponenten besteht: c + s + p, wobei c der Anteil der Fixkosten (Räumlichkeitsmiete, Ausrüstung, Abschreibungen, Beamtengehälter usw.) ist; s ist der Anteil der variablen Kosten (Einkaufskosten von Produkten, Transportkosten, Löhne, Margensteuern) und p ist der Anteil des Unternehmensgewinns am Umsatzerlös. Dann der Mindestumsatz (Qmin), der die gegebenen Fixkosten C deckt.

Diese Kennzahl kann im Hinblick auf die Beurteilung der finanziellen Stabilität eines Unternehmens herangezogen werden. Die Marge der Finanzkraft gibt an, wie viel Umsatzeinbußen aus Produktverkäufen ein Handelsunternehmen verkraften kann, ohne dass seine Finanzlage ernsthaft gefährdet wird.

Beispiel. Ein Einzelhändler hat Lagerbestände und andere variable Kosten in Höhe von 70.000 US-Dollar. Einheiten, Fixkosten in Form von Gehältern, Abschreibungen, Zahlung für Strom und Raummiete - 25.000 Höhlen. Einheiten Lassen Sie uns den minimalen monatlichen Gewinn ermitteln, der unter bestimmten Bedingungen einen Gewinn von 5.000 Den ergibt. Einheiten Unter diesen Bedingungen müssen die Einnahmen aus dem Verkauf von Vorräten mindestens 100.000 Höhlen betragen. Einheiten Andernfalls wird zunächst der Gewinnanteil gekürzt und anschließend keine fixen und variablen Kosten erstattet. Faktoren für die Entstehung einer solchen Situation können eine Wirtschaftskrise, eine misslungene Standortwahl eines Einzelhandelsunternehmens oder die erfolgreiche Politik der Wettbewerber sein.

Mit steigendem Umsatz sinkt also der Anteil der bedingten Fixkosten und die Rentabilität des Unternehmens steigt, und dies ist tatsächlich eine Reserve zur Steigerung der Effizienz der Nutzung des Umlaufvermögens.

E. A. Sergejew

Ökonom

Staat Moskau

Universität für Handel

Das Konzept und das wirtschaftliche Wesen des Betriebskapitals ………………..…5
Zusammensetzung und Struktur des Betriebskapitals……………………………………..7
Rationierung des Betriebskapitals………………………………………..9
Indikatoren zur Beurteilung des Einsatzes von Betriebskapital…………......10
Der Wert der Beschleunigung des Umlaufs des Betriebskapitals……………11

Einführung

Das Thema meiner Kursarbeit ist die Analyse der Effizienz der Nutzung des Betriebskapitals eines Unternehmens. Dieses Thema gewinnt von Jahr zu Jahr an Relevanz, da der rationelle und effiziente Einsatz des Betriebskapitals der Hauptindikator für die finanzielle und wirtschaftliche Lage ist, der sowohl für das Unternehmen selbst als auch für Investoren wichtig ist.

Jedes Unternehmen, das seine Tätigkeit aufnimmt, muss über einen bestimmten Geldbetrag verfügen. Das Betriebskapital von Unternehmen soll ihre kontinuierliche Bewegung auf allen Umlaufstufen sicherstellen, um den Produktionsbedarf an monetären und materiellen Ressourcen zu decken, die Pünktlichkeit und Vollständigkeit der Zahlungen sicherzustellen und die Effizienz der Verwendung des Betriebskapitals zu erhöhen.

Das Problem einer effektiven Führung von Unternehmen besteht darin, ihre Mittel und vor allem das Betriebskapital optimal zu nutzen. Das Vorhandensein ausreichenden Betriebskapitals im Unternehmen ist eine notwendige Voraussetzung für sein normales Funktionieren in einer Marktwirtschaft.

Den Hauptplatz im Betriebskapital nehmen die in die Vorräte eingezahlten Mittel ein. Hierzu zählen Waren, Vorräte und sonstige Inventargegenstände. Der Lagerbestand umfasst Rohstoffe, Grundstoffe und zugekaufte Halbfabrikate sowie geringwertige und stark beanspruchte Artikel.

Zu den weiteren Inventarposten zählen die Kosten für Behälter, Treibstoff, Materialien für den Haushaltsbedarf und Verpackungsmaterialien.

Ein Teil des Betriebskapitals von Handelsunternehmen kann in Abrechnungen stecken. Hierbei handelt es sich um die Schulden der Käufer für die an sie verkauften Waren und erbrachten Dienstleistungen; Schulden der Bevölkerung für an sie auf Kredit verkaufte Waren und Dienstleistungen; Schadenshöhen; diverse Forderungen (Kunden wegen unbezahlter Abrechnungsbelege, Abrechnungen für Sachschadenersatz etc.). Forderungen aus Lieferungen und Leistungen entstehen in der Regel durch die Nichteinhaltung der Finanz- und Zahlungsdisziplin sowie durch mangelnde Bemühungen zur Erhaltung des Eigentums, was eine besondere Aufmerksamkeit der Mitarbeiter der Finanzabteilung erfordert.

Das Betriebskapital ist einer der Bestandteile des Unternehmenseigentums. Der Zustand und die Effizienz ihrer Nutzung sind eine der wesentlichen Voraussetzungen für den erfolgreichen Betrieb eines Unternehmens. Die Entwicklung der Marktbeziehungen bestimmt neue Bedingungen für ihre Organisation. Hohe Inflation, Zahlungsausfälle und andere Krisenphänomene zwingen Unternehmen dazu, ihre Politik in Bezug auf das Betriebskapital zu ändern, nach neuen Nachschubquellen zu suchen und das Problem der Effizienz ihrer Nutzung zu untersuchen.

KAPITEL I. Analyse der Zusammensetzung, Struktur, Dynamik des Betriebskapitals und Bewertung ihres Umsatzes

Das Konzept und das wirtschaftliche Wesen des Betriebskapitals

1.2 Zusammensetzung und Struktur des Betriebskapitals

Arbeitsgegenstände (Rohstoffe, Grundstoffe und zugekaufte Halbfabrikate, Hilfsstoffe, Brennstoffe, Behälter, Ersatzteile etc.);
Geräte mit einer Lebensdauer von nicht mehr als einem Jahr oder Kosten, die nicht mehr als das 100-fache (für Haushaltsorganisationen - 50-fache) des festgelegten Mindestlohns pro Monat betragen (tragbare Gegenstände und Werkzeuge von geringem Wert);
Unfertige und selbst hergestellte Halbfabrikate (Arbeitsgegenstände, die in den Produktionsprozess eingetreten sind: Materialien, Teile, Baugruppen und Produkte, die sich im Prozess der Verarbeitung oder Montage befinden, sowie selbst hergestellte Halbfabrikate, die dies getan haben in einigen Werkstätten des Unternehmens noch nicht vollständig von der Produktion abgeschlossen sind und in anderen Werkstätten desselben Unternehmens weiterverarbeitet werden müssen);
Rechnungsabgrenzungsposten (immaterielle Elemente des Betriebskapitals, einschließlich Kosten für die Vorbereitung und Entwicklung neuer Produkte, die in einem bestimmten Zeitraum hergestellt, aber Produkten eines zukünftigen Zeitraums zugeordnet werden; zum Beispiel Kosten für das Design und die Entwicklung neuer Technologien Arten von Produkten, für die Neuanordnung von Geräten).

Unternehmensmittel, die in Fertigproduktbestände und versendete, aber nicht bezahlte Waren investiert werden;
Mittel in Siedlungen;
Kassenbestand und Konten.

Produkte werden zu geringeren Betriebskapitalkosten hergestellt;
Materielle Ressourcen werden freigesetzt;
Der Eingang von Gewinnabzügen in den Haushalt beschleunigt sich;
Die Finanzlage des Unternehmens verbessert sich, weil Die durch die oben geplante Beschleunigung des Mittelumschlags frei werdenden finanziellen Mittel stehen dem Unternehmen bis zum Jahresende zur Verfügung und können erfolgreich eingesetzt (gewinnbringend angelegt) werden.

KAPITEL 2. Analyse der Zusammensetzung, Struktur, Dynamik des Betriebskapitals und Bewertung ihres Umsatzes bei OJSC Tatgazstroy
2.1 Technische und wirtschaftliche Merkmale von OJSC Tatgazstroy
Die OJSC „Tatgazstroy“ wurde im Zuge der Privatisierung des Staatseigentums der auf Vermietung spezialisierten mobilen mechanisierten Kolonne Nr. 3 des Trusts „Kamspetsmontazh - 3“ in Nischnekamsk des Zakamsker Konzerns für Brennstoffe und Vergasung durch die Gründungskonferenz gegründet.
Die Gründer des Unternehmens sind das Zakamsky Committee for State Property Management mit einem Eigentumsanteil von 98,7 % und Mitglieder des Mietkollektivs des Unternehmens, das in eine OJSC mit einem Eigentumsanteil von 1,3 % umgewandelt wurde.
In der effektiven und profitablen Arbeit von OJSC Tatgazstroy nehmen eine rationelle Organisation und ein ordnungsgemäß gestaltetes Produktions- und Personalmanagementsystem einen wichtigen Platz ein. Die Sicherstellung der Verhältnismäßigkeit aller Elemente des Produktionsprozesses und eine klare Koordination aller Führungsebenen ist die wichtigste Voraussetzung für die Erzielung einer positiven Wirkung aus dem Betrieb des gesamten Unternehmens.
Die Struktur des Unternehmens umfasst:
- Führungspersonal (Direktor, Chefingenieur, stellvertretende Direktoren, Chefmechaniker, Leiter von Struktureinheiten, Vorarbeiter, Vorarbeiter);
- Spezialisten von Abteilungen, Labors;
- Arbeiter der Bau- und Installationsstandorte Nr. 1, 2 des Hilfsproduktionsstandorts, Mechanisierungsstandorts;
- Personaldienstleistung.
Die Struktur von OJSC Tatgazstroy ist in der Besetzungstabelle detailliert dargestellt. Die Verteilung der Funktionen und Verantwortlichkeiten wird durch berufliche Zuständigkeiten und qualifizierte Anforderungen geregelt.
OJSC Tatgazstroy führt folgende Aktivitäten durch:

Bau von Gasversorgungssystemen;
Entwurf von Gasversorgungssystemen;
Herstellung von Produkten für Gasversorgungssysteme (Baugruppen und Teile);
Betrieb und technischer Zusammenhang mit Betrieb, Lagerung und Transport von Bestrahlungsgeräten;
Schießen von unterirdischen und oberirdischen Bauwerken;
Überlandtransport von Gütern auf der Straße;
Betrieb von Kränen;
Transport gefährlicher Güter (Sauerstoff, Schwefelsäure usw.) auf der Straße;
Akkreditierung für Arten der zerstörungsfreien Prüfung und anderer Prüfungen.

Tabelle 2.3
Zusammenfassende Indikatoren der Produktion und wirtschaftlichen Aktivitäten von OJSC Tatgazstroy für 2008

2.2 Zusammensetzung und Struktur des Betriebskapitals von OJSC Tatgazstroy

Bestands- und Kostenveränderungen:

Bargeldwechsel:

2.3 Analyse der Forderungen

Index	Einheit Ändern	2008	Jahr 2009
Einnahmen	Million reiben.	6762,3	8568,2
Forderungen	Million reiben.	419,3	281,4
Prozentsatz der überfälligen Forderungen	%	16	13
Debitorenumsätze	K-nt	16,1	30,4
Zahlungsfrist für Forderungen	Tage	22	12

2.4 Analyse der Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital

aktuelles Verhältnis;
Fluktuationsquote;
Dauer einer Umdrehung in Tagen;
Auslastungsfaktor des Betriebskapitals;
Rentabilität des Betriebskapitals.

Robor. Deckel. =Nettogewinn / Durchschnittliches Betriebskapital
R Drehzahlkap. 2007 = 389,4 / 1917,7 = 0,2;
R Drehzahlkap. 2008 = 121,6/ 1367,1 = 0,1;
R Drehzahlkap. 2009 = 389,4/ 1552,2 = 0,3.
So erzielte das Unternehmen im Jahr 2008 pro Rubel Betriebskapital einen Gewinn von 0,2 Rubel, im Jahr 2009 waren es 0,1 Rubel. Im Jahr 2010 erzielte das Unternehmen 0,3 Rubel Nettogewinn pro Rubel Betriebskapital, was das beste Ergebnis im Untersuchungszeitraum ist.

2.5 Cashflow-Analyse

Tabelle 2.8
Struktur des Mittelzuflusses von OJSC Tatgazstroy für 2008-2009

Das Betriebskapital umfasst den Teil der Produktionsmittel, der im Produktionsprozess während eines Zyklus vollständig verbraucht wird und dessen Kosten vollständig auf das fertige Produkt übertragen werden.

Das Betriebskapital kann im Bereich der Produktion (Vorräte, unfertige Arbeiten, Rechnungsabgrenzungsposten) und im Bereich des Umlaufs (fertige Produkte in Lagern und Versand an Kunden, Mittel in Abrechnungen, kurzfristige Finanzinvestitionen, Kassenbestände usw.) angesiedelt sein auf Bankkonten).

Die Finanzlage des Unternehmens hängt maßgeblich von der Lage des Betriebskapitals ab, daher ist eine besonders sorgfältige Analyse von Veränderungen in der Zusammensetzung und Dynamik des Umlaufvermögens erforderlich. Es ist zu bedenken, dass die Stabilität der Betriebskapitalstruktur auf einen stabilen, gut funktionierenden Produktions- und Verkaufsprozess von Produkten hinweist und umgekehrt erhebliche strukturelle Veränderungen ein Zeichen für einen instabilen Betrieb des Unternehmens sind.

Der Lagerbestand hat großen Einfluss auf die Finanzlage des Unternehmens und seine Produktionsergebnisse. Eine Erhöhung des Reserveanteils kann darauf hinweisen:

Erweiterung des Umfangs der Unternehmensaktivitäten;

Der Wunsch, Gelder vor einer Abwertung unter dem Einfluss der Inflation zu schützen;

Ineffektives Bestandsmanagement, wodurch ein erheblicher Teil des Kapitals für lange Zeit im Lagerbestand eingefroren wird und sein Umsatz verlangsamt wird.

Gleichzeitig wirkt sich der Mangel an Reserven (Rohstoffe, Materialien, Treibstoffe) negativ auf die Produktionsmengen aus. Daher ist zu prüfen, ob die Ist-Salden dem Planbedarf entsprechen.

Ein starker Anstieg der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen und ihres Anteils am Umlaufvermögen kann auf eine unvorsichtige Kreditpolitik des Unternehmens gegenüber Kunden, auf einen Anstieg des Umsatzvolumens oder auf die Insolvenz einiger Kunden hinweisen. Eine Reduzierung der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen wird dann positiv bewertet, wenn sie auf eine Verkürzung der Rückzahlungsfrist zurückzuführen ist. Wenn die Forderungen aus Lieferungen und Leistungen aufgrund einer Verringerung der Produktlieferungen sinken, deutet dies auf einen Rückgang der Geschäftstätigkeit des Unternehmens hin. Daher ist es im Rahmen der Analyse notwendig, die Dynamik, Zusammensetzung, Gründe und Vorschriften der Entstehung von Forderungen zu untersuchen, um festzustellen, ob es in ihrer Zusammensetzung Beträge gibt, deren Einziehung unrealistisch ist oder die verjähren läuft ab. Wenn welche vorhanden sind, müssen Maßnahmen zu deren Einziehung ergriffen werden (Wechselvollstreckung, Beantragung bei den Justizbehörden usw.).

Zur Beurteilung der Effizienz des Einsatzes von Working Capital werden folgende Indikatoren herangezogen:

Umsatzquote;

Konsolidierungsquote des Betriebskapitals;

Dauer einer Umdrehung;

Höhe der Rentabilität des Einsatzes von Betriebskapital.

Die Umsatzquote wird berechnet, indem die Kosten marktfähiger Produkte durch die durchschnittlichen jährlichen Kosten des Betriebskapitals dividiert werden.

Die Konsolidierungsquote des Betriebskapitals ist der umgekehrte Indikator der Umsatzquote und wird berechnet, indem die durchschnittlichen jährlichen Kosten des Betriebskapitals durch die Kosten der marktfähigen Produkte dividiert werden.

Die Dauer eines Umsatzes in Tagen wird ermittelt, indem die Anzahl der Tage im Zeitraum durch die Umsatzquote dividiert wird.

Die Rentabilität des Einsatzes von Betriebskapital wird wie folgt berechnet: Der Gewinn aus dem Verkauf von Produkten wird durch die durchschnittlichen jährlichen Kosten des Betriebskapitals dividiert und mit 100 % multipliziert.

Eine Erhöhung der Umschlagshäufigkeit, eine Abnahme der Umlaufvermögenskonsolidierungsquote und eine Verkürzung der Dauer eines Umschlags in Tagen deuten auf eine Beschleunigung des Umlaufs des Umlaufvermögens hin. Dies wiederum ermöglicht es dem Unternehmen, einen Teil seines Betriebskapitals für zusätzliche Produktion freizusetzen. Werden durch die Umsatzbeschleunigung materielle Bestandteile des Betriebskapitals (Rohstoff-, Betriebsstoff-, Treibstoffvorräte) freigesetzt, so werden auch die zuvor in diese Vorräte investierten Geldmittel freigesetzt, was die Finanzlage des Unternehmens verbessert Unternehmen und stärkt seine Zahlungsfähigkeit.

Die wichtigsten Möglichkeiten zur Beschleunigung des Kapitalumschlags:

Verkürzung der Dauer des Produktionszyklus aufgrund der Intensivierung der Produktion;

Verbesserung der Organisation der materiellen und technischen Versorgung, um die Produktion unterbrechungsfrei mit den notwendigen materiellen Ressourcen zu versorgen und den Zeitaufwand des Kapitals für die Lagerbestände zu reduzieren;

Beschleunigung des Prozesses des Versands von Produkten und der Verarbeitung von Abrechnungsdokumenten;

Reduzieren Sie den Zeitaufwand für die Debitorenbuchhaltung.

Effizienz der Nutzung des Betriebskapitals in einem Unternehmen und Möglichkeiten zu seiner Verbesserung

Einführung

Eine unabdingbare Voraussetzung für die Ausübung wirtschaftlicher Tätigkeiten eines Unternehmens ist die Verfügbarkeit von Betriebskapital (Working Capital).

Die erfolgreiche Umsetzung des Produktionszyklus des Unternehmens hängt vom Zustand des Betriebskapitals ab, da sich dessen Mangel negativ auf die Produktionsaktivitäten auswirkt, den Produktionszyklus unterbricht und letztendlich zur mangelnden Zahlungsfähigkeit für seine Verpflichtungen und zum Konkurs führt. Daher wird für Unternehmen derzeit das Problem der möglichst effektiven und effizientesten Nutzung dieser Mittel immer wichtiger. In diesem Zusammenhang ist das gewählte Thema der Studienarbeit von großer Relevanz.

Der Zweck der Kursarbeit besteht darin, die Effizienz des Einsatzes des Betriebskapitals im Unternehmen zu bewerten und Möglichkeiten zu seiner Verbesserung vorzuschlagen.

Entsprechend der gewählten Zielsetzung wurden folgende Forschungsziele identifiziert:

studieren Sie die theoretischen Grundlagen der Analyse des Einsatzes von Betriebskapital in einem Unternehmen;

Geben Sie eine kurze organisatorische und wirtschaftliche Beschreibung von LEADER LLC für 2008-2009;

Analysieren Sie die Effizienz des Einsatzes des Betriebskapitals im Unternehmen und schlagen Sie Möglichkeiten zu seiner Verbesserung vor

Gegenstand der Studie ist Leader LLC.

Gegenstand der Studie ist die Effizienz des Einsatzes des Betriebskapitals im Unternehmen und Möglichkeiten zu seiner Steigerung.

Die theoretische Grundlage der Studie bildeten die Gesetzgebungs- und Regulierungsakte der Russischen Föderation sowie die Arbeiten in- und ausländischer Wissenschaftler und Praktiker zum untersuchten Problem.

Informationsbasis für die Studie sind die Buchhaltungs- und Jahresabschlüsse von LEADER LLC für 2008-2009.

Bei der Arbeit kamen folgende Forschungsmethoden zum Einsatz: historisch, monographisch, wirtschaftsstatistisch etc.

1.
Theoretische Grundlagen des Betriebskapitals eines Unternehmens

.1 Das Wesen des Betriebskapitals eines Unternehmens: Konzept, Klassifizierung

Unter Working Capital versteht man die mobilen Vermögenswerte eines Unternehmens, die Bargeld sind oder während des Produktionsprozesses in Bargeld umgewandelt werden können. Sie werden für die Erstellung von Lagerbeständen in Lagern und in der Produktion, für die Abrechnung mit Lieferanten, den Haushalt, für die Auszahlung von Löhnen usw. benötigt. Nach wirtschaftlichen Inhalten (Umsatzbereichen) werden mobile Fonds in Umlaufproduktionsfonds und Umlauffonds unterteilt.

Die Konzepte von Working Capital und Working Capital sind nicht identisch. Einige Autoren, wie Likhacheva O.N., Bocharov V.V., Zaitsev L.N., verwenden den Begriff Betriebskapital, um ein obligatorisches Element des Produktionsprozesses, den Hauptteil der Produktionskosten, zu bezeichnen. Je geringer der Verbrauch an Rohstoffen, Materialien, Brennstoffen und Energie pro Produktionseinheit ist, je wirtschaftlicher die für deren Gewinnung und Produktion aufgewendete Arbeit eingesetzt wird, desto billiger ist das Produkt. Das Vorhandensein ausreichenden Betriebskapitals im Unternehmen ist eine notwendige Voraussetzung für sein normales Funktionieren in einer Marktwirtschaft.

Andere Autoren, Kuznetsov B.T., Radionov A.R., verwenden den Begriff Betriebskapital eines Unternehmens, der eine wirtschaftliche Kategorie darstellt, in der viele theoretische und praktische Aspekte miteinander verflochten sind.

Betriebskapital- Hierbei handelt es sich um einen in Geldform vorgeschossenen Wert, der im Prozess einer systematischen Geldzirkulation die Form von Betriebskapital und Zirkulationsmitteln annimmt, die zur Aufrechterhaltung der Kontinuität des Kreislaufs und zur Rückkehr in seine ursprüngliche Form nach seiner Vollendung erforderlich sind.

Zu den Betriebsmitteln zählen Arbeitsmittel, die während eines Produktionszyklus vollständig verbraucht werden und deren Wert vollständig auf die Kosten des fertigen Produkts übertragen wird. Hierbei handelt es sich um Industriebestände an Rohstoffen, Materialien, Halbfabrikaten, Brennstoffen, Energie, Verpackungen, Ersatzteilen, unfertigen Erzeugnissen und Rechnungsabgrenzungsposten.

Abhängig von der Rolle, die die Produktionsbestände im Produktionsprozess spielen, werden sie in folgende Gruppen eingeteilt: Roh- und Grundstoffe, Hilfsstoffe, zugekaufte Halbfabrikate, Abfälle (Mehrweg), Brennstoffe, Behälter und Verpackungsmaterialien, Ersatzteile , minderwertige und tragbare Artikel.

Rohstoffe und Grundstoffe- Dies sind die Arbeitsgegenstände, aus denen das Produkt hergestellt wird (sie bilden die materielle Grundlage des Produkts). Dabei handelt es sich bei Rohstoffen um Produkte der Landwirtschaft und des Bergbaus (Getreide, Baumwolle, Milch usw.) und bei Materialien um Produkte der verarbeitenden Industrie (Zucker, Stoffe usw.).

Hilfs sind Materialien, die zur Beeinflussung von Rohstoffen und Materialien eingesetzt werden, um dem Produkt bestimmte Verbrauchereigenschaften zu verleihen oder um Werkzeuge zu pflegen und den Produktionsprozess zu erleichtern (Zwiebeln, Paprika und andere Gewürze in der Wurstherstellung, Schmiermittel usw.).

Alle diese Bestimmungen ermöglichen es, die Zusammensetzung und Struktur des Betriebskapitals eingehender zu untersuchen und Möglichkeiten zu seiner Optimierung zu ermitteln.

Bargeld, das zur Bildung von Lagerbeständen an Fertigprodukten bestimmt ist, sowie Schecks und Wechselforderungen, Schulden von Aktionären, sonstige Forderungen, Guthaben auf Girokonten bei Banken und Kassen (vorübergehend verfügbare Mittel) stellen umlaufende Mittel dar.

Die Hauptfaktoren, die die Höhe des in der Produktion eingesetzten Betriebskapitals (Arbeitsvermögen) bestimmen, sind die Dauer des Produktionszyklus für die Herstellung von Produkten, der Grad der Arbeitsorganisation und der Technologieentwicklung sowie die Perfektion der Technologie. Die Menge der Umlaufmedien hängt wiederum hauptsächlich von den Bedingungen für den Verkauf des Produkts, dem Organisationsgrad des Versorgungs- und Vermarktungssystems ab.

Die Gesamtheit der an mobile (in ständiger Bewegung) bereitgestellten Mittel bildet das Betriebskapital des Unternehmens.

Klassifizierung des Betriebskapitals

Die gezielte Verwaltung des Umlaufvermögens eines Unternehmens bestimmt die Notwendigkeit einer vorläufigen Klassifizierung. Aus Sicht des Finanzmanagements basiert diese Klassifizierung des Betriebskapitals auf den folgenden Hauptmerkmalen (Abb. 1).

Abbildung 1 – Klassifizierung des Umlaufvermögens eines Unternehmens nach den Hauptmerkmalen

Je nach Art der finanziellen Gründungsquellen werden Brutto-, Netto- und Eigenumlaufvermögen unterschieden:

1) Das Bruttoumlaufvermögen (oder das Umlaufvermögen im Allgemeinen) charakterisiert sein Gesamtvolumen, das auf Kosten sowohl des Eigenkapitals als auch des Fremdkapitals gebildet wird. In der Bilanz des Unternehmens werden sie in Höhe des zweiten Teils seines Vermögens ausgewiesen;

2) Nettoumlaufvermögen (oder Nettoumlaufvermögen) charakterisiert den Teil ihres Volumens, der zu Lasten von eigenem und langfristigem Fremdkapital gebildet wird.

2. Nach Art des Umlaufvermögens gibt es:

1) Bestände an Rohstoffen, Materialien und Halbzeugen. Diese Art von Umlaufvermögen charakterisiert das Volumen der eingehenden Materialströme in Form von Vorräten, die die Produktionsaktivitäten des Unternehmens unterstützen;

) Fertigwarenbestände. Diese Art des Umlaufvermögens charakterisiert das aktuelle Volumen der ausgehenden Materialströme in Form von Beständen an hergestellten Produkten, die zum Verkauf bestimmt sind.

3) Forderungen aus Lieferungen und Leistungen. Sie charakterisiert die Höhe der Schulden zugunsten des Unternehmens, dargestellt durch die finanziellen Verpflichtungen juristischer und natürlicher Personen für Zahlungen für Waren, Arbeiten, Dienstleistungen, gewährte Vorschüsse usw.

4) Geldvermögen. Hierzu zählen nicht nur Barbestände in Landes- und Fremdwährungen (in allen ihren Formen), sondern auch die Höhe der kurzfristigen Geldanlagen, die als eine Form der Anlageverwendung des vorübergehend freien Geldvermögensbestandes gelten.

) andere Arten von Umlaufvermögen. Hierzu zählen auch kurzfristige Vermögenswerte, die nicht zu den oben genannten Arten gehören, sofern sie sich in ihrer Gesamtsumme widerspiegeln (Abgrenzungsposten etc.).

3. Die Art der Beteiligung am betrieblichen Ablauf. Nach diesem Kriterium wird das Umlaufvermögen wie folgt aufgeteilt:

1) Umlaufvermögen, das dem Produktionszyklus des Unternehmens dient (Bestände an Rohstoffen, Materialien und Halbfabrikaten; Umfang der unfertigen Arbeiten, Bestände an Fertigprodukten);

) Umlaufvermögen, das dem Finanz-(Bargeld-)Kreislauf des Unternehmens dient (Debitorenbuchhaltung usw.).

4. Betriebsdauer des Umlaufvermögens. Basierend auf dieser Funktion werden folgende Typen unterschieden:

1) konstanter Teil des Umlaufvermögens. Es stellt einen konstanten Teil ihrer Größe dar, der nicht von saisonalen und sonstigen Schwankungen der Geschäftstätigkeit des Unternehmens abhängt und nicht mit der Bildung von Vorräten für saisonale Lagerung, vorzeitige Lieferung und bestimmungsgemäße Verwendung verbunden ist.

) variabler Teil des Umlaufvermögens. Es stellt einen schwankenden Teil davon dar, der mit einem saisonalen Anstieg des Produktions- und Verkaufsvolumens von Produkten, der Notwendigkeit, in bestimmten Perioden der Wirtschaftstätigkeit des Unternehmens Bestände an Lagerbeständen für die saisonale Lagerung, vorzeitige Lieferung usw. zu bilden bestimmte Zwecke. Bei dieser Art von Umlaufvermögen werden üblicherweise deren maximaler und durchschnittlicher Anteil unterschieden.

.2 Methodik zur Analyse der Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital in einem Unternehmen

Die Finanzlage eines Unternehmens hängt direkt von der Lage des Betriebskapitals ab, daher muss seiner Analyse besondere Aufmerksamkeit gewidmet werden.

Der Zweck der Analyse des Umlaufvermögens besteht darin, die Effizienz seiner Nutzung zu steigern.

Die Hauptziele der Analyse sind:

1. Ermittlung des Versorgungsgrads des Unternehmens mit Betriebskapital;

2. Untersuchung der Zusammensetzung und Struktur des Umlaufvermögens;

Untersuchung der Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital im Unternehmen;

Entwicklung von Möglichkeiten zur Verbesserung der Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital.

Die Analyse des Einsatzes von Betriebskapital umfasst die folgenden Schritte.

Erste Bühne- Analyse der Versorgung des Unternehmens mit Umlaufvermögen.

Es beginnt mit einer Untersuchung der Zusammensetzung und Struktur des Betriebskapitals. In dieser Phase wird offengelegt, welche Gruppen zu ihnen gehören und welchen Anteil sie am Gesamtvolumen des Working Capitals des Unternehmens haben.

Zweite Bühne - Analyse der Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital.

In dieser Phase werden folgende Indikatoren berechnet:

) Betriebskapitalumschlagsquote im Umsatz (Kob), charakterisiert die Anzahl der Umsätze des Betriebskapitals eines Unternehmens für einen bestimmten Zeitraum (Jahr, Quartal) oder zeigt das Volumen der verkauften Produkte pro 1 Rubel. Betriebskapital. Aus der Formel geht hervor, dass eine Erhöhung der Drehzahl entweder zu einer Leistungssteigerung um 1 Rubel führt. Betriebskapital oder auf die Tatsache, dass für das gleiche Produktionsvolumen eine geringere Menge Betriebskapital aufgewendet werden muss

wobei Vyr der Umsatz ist.

Der durchschnittliche Wert des Betriebskapitals für den Zeitraum, der nach der Formel berechnet wird:

, (2)

wo ObSn.p. - Betriebskapital zu Beginn der Periode;

ObSc.p. - Betriebskapital am Ende der Periode.

Somit charakterisiert die Umsatzquote die Höhe des Produktionsverbrauchs des Betriebskapitals. Eine Erhöhung der Umschlagshäufigkeit des Betriebskapitals bedeutet, dass das Unternehmen dieses rational und effektiv einsetzt. Ein Umsatzrückgang weist auf eine Verschlechterung der Finanzlage des Unternehmens hin.

) der Ladefaktor (Konsolidierungsfaktor) des Betriebskapitals, dessen Wert der Kehrwert der Umschlagshäufigkeit ist. Es charakterisiert die Höhe des pro Rubel ausgegebenen Betriebskapitals. Verkaufte Produkte:

(3)

3) Dauer (Zeit) eines Umschlags des Betriebskapitals:

Dabei ist die Anzahl der Tage im betrachteten Zeitraum.

Da in der gegenwärtigen Praxis die meisten Unternehmen nicht über genügend Betriebskapital verfügen, ist es notwendig, den wirtschaftlichen Effekt am Ende des analysierten Zeitraums zu berechnen – die Freisetzung oder Überausgabe von Betriebskapital infolge einer Beschleunigung oder Verlangsamung ihres Umsatzes:

, (5)

„+“ – Überausgabe des Betriebskapitals;

„-“ – Einsparung von Betriebskapital.

) Rentabilität des Einsatzes von Betriebskapital:

. (6)

5) Rentabilität eines Umlaufs des Betriebskapitals:

. (7)

Der Hauptindikator für die Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital ist die Fluktuationsquote. Seine Höhe hängt vom Umsatzerlös und der durchschnittlichen Höhe des Betriebskapitals für den analysierten Zeitraum ab. Mithilfe der Faktorenanalyse berücksichtigen wir die Änderung der Fluktuationsquote aufgrund von:

der Verkauf geht voran

, (8)

wo ist die durchschnittliche Höhe des Betriebskapitals im Basiszeitraum;

durchschnittliche Höhe des Betriebskapitals

, (9)

wo ist der durchschnittliche Betrag des Betriebskapitals im Berichtszeitraum?

Umsatz1 - Umsatzerlöse aus Verkäufen im Berichtszeitraum.

Ein weiterer wichtiger Indikator für die Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital ist der Gewinn aus einem Umsatz. Die Höhe, die vom Umsatzgewinn und der Umsatzquote abhängt. Mithilfe der Faktorenanalyse berücksichtigen wir die Änderung der Gewinnhöhe aus einem Umsatz aufgrund von:

vom Verkauf profitieren

(10)

Fluktuationsquote

(11)

Mithilfe der Faktorenanalyse werden positive und negative Faktoren identifiziert, die sich auf die Umsatzquote und den Gewinn aus einem Umsatz auswirken. Infolgedessen wird das Management des Unternehmens Möglichkeiten ergreifen, die Effizienz des Einsatzes des Betriebskapitals zu steigern.

Somit kann eine Analyse des Working Capital klare Informationen über deren Zusammensetzung und Struktur sowie über die Effektivität dieser Mittel im Unternehmen liefern.

1.3 Möglichkeiten zur Verbesserung der Effizienz des Betriebskapitals

Die Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital hängt von vielen Faktoren ab. Unter ihnen können wir externe Faktoren unterscheiden, die unabhängig von den Interessen und Aktivitäten des Unternehmens Einfluss nehmen, und interne Faktoren, auf die das Unternehmen aktiv Einfluss nehmen kann und sollte.

Zu den externen Faktoren zählen: die allgemeine Wirtschaftslage, Besonderheiten der Steuergesetzgebung, Bedingungen für die Kreditaufnahme und Zinssätze dafür, die Möglichkeit einer gezielten Finanzierung, Teilnahme an aus dem Haushalt finanzierten Programmen. Unter Berücksichtigung dieser und anderer Faktoren kann ein Unternehmen interne Reserven nutzen, um die Bewegung des Betriebskapitals zu rationalisieren.

Die Steigerung der Effizienz bei der Nutzung des Betriebskapitals wird durch die Beschleunigung ihres Umsatzes in allen Phasen des Umlaufs gewährleistet.

Erhebliche Reserven zur Steigerung der Effizienz des Betriebskapitaleinsatzes werden direkt im Unternehmen selbst eingebaut. Im produzierenden Gewerbe betrifft dies vor allem die Lagerbestände. Vorräte spielen eine wichtige Rolle bei der Sicherstellung der Kontinuität des Produktionsprozesses, sind aber gleichzeitig in den Produktionsprozess eingebunden. Eine effektive Organisation des Lagerbestands ist eine wichtige Voraussetzung für die Steigerung der Effizienz beim Einsatz des Betriebskapitals. Die wichtigsten Möglichkeiten zur Reduzierung der Lagerbestände liegen in ihrer rationellen Verwendung; Liquidation überschüssiger Materialbestände; Verbesserung der Standardisierung; Verbesserung der Lieferorganisation, unter anderem durch die Festlegung klarer vertraglicher Lieferbedingungen und deren Umsetzung, optimale Lieferantenauswahl und reibungslosen Transportablauf. Eine wichtige Rolle kommt der Verbesserung der Organisation der Lagerverwaltung zu.

Die Reduzierung der Verweildauer des Betriebskapitals in unfertigen Arbeiten wird durch eine Verbesserung der Produktionsorganisation, eine Verbesserung der verwendeten Ausrüstung und Technologien, eine Verbesserung der Nutzung des Betriebskapitals, insbesondere ihres aktiven Teils, und Einsparungen in allen Phasen der Bewegung des Betriebskapitals erreicht .

Im Zirkulationsbereich ist das Betriebskapital nicht an der Entstehung eines neuen Produkts beteiligt, sondern stellt lediglich dessen Lieferung an den Verbraucher sicher. Eine übermäßige Umleitung von Geldern in den Umlauf ist ein negatives Phänomen. Die wichtigsten Voraussetzungen für die Reduzierung der Investitionen in das Betriebskapital im Umlaufsektor sind die rationelle Organisation des Verkaufs von Fertigprodukten, die Verwendung progressiver Zahlungsformen, die rechtzeitige Ausführung der Dokumentation und Beschleunigung ihrer Bewegung sowie die Einhaltung der Vertrags- und Zahlungsdisziplin.

Durch die Beschleunigung des Umlaufs des Betriebskapitals können Sie erhebliche Beträge freisetzen und so das Produktionsvolumen ohne zusätzliche finanzielle Ressourcen steigern und die freigesetzten Mittel entsprechend den Bedürfnissen des Unternehmens verwenden.

In Unternehmen ist eine angemessene Bewertung der Vorräte von großer Bedeutung, die im Zusammenhang mit der Bewegung von Produkten und der Ermittlung ihres Wertes untersucht wird. In der Praxis werden die Lagerkosten am häufigsten nach drei Methoden ermittelt: FIFO, LIFO und gewichtete Durchschnittskosten.

Nach der FIFO-Methode wird der Lagerbestand bei steigendem Preisniveau zum Preis der ersten im Lager eingegangenen Charge verbucht, was zu einer Gewinnsteigerung in der Gewinn- und Verlustrechnung im Vergleich zu dem Ergebnis führt, das bei Berücksichtigung des Lagerbestands erzielt worden wäre für die Zusammensetzung der Kosten zu ihrem aktuellen Preis.

Bei der LIFO-Methode wird der Endbestand zu den Preisen der letzten Einkäufe bewertet. Das Hauptziel dieser Methode besteht darin, die Kosten der verkauften Waren so nahe wie möglich an die endgültigen Anschaffungskosten zu bringen.

Aus den vorstehenden Bestimmungen ist ersichtlich, dass bei einem stabilen Preisniveau die Bestandsbewertung nach beiden Methoden gleich ausfallen wird. Die gewichtete Durchschnittskostenmethode eliminiert Kostenschwankungen bei der Bestandsbewertung und der Berechnung der Kosten der verkauften Waren.

Die Vor- und Nachteile jeder Methode sollten von den Unternehmensleitern (Managern) abgeschätzt und einer davon der Vorzug gegeben werden. Die gleichzeitige Verwendung verschiedener Methoden bei der Berechnung von Indikatoren oder anderen Aufgaben ist nicht zulässig.

Für bestimmte Arten von Betriebskapital wird als grundlegender Bewertungsindikator diejenige ausgewählt, die ihren Verbrauch am besten charakterisiert. Bei Hilfsstoffen handelt es sich bei diesem Indikator also um deren durchschnittlichen Tagesverbrauch, bei Behältern um die jährliche (vierteljährliche) Menge marktfähiger Produkte, bei Allzweckwerkzeugen und Arbeitskleidung um die durchschnittliche jährliche Mitarbeiterzahl.

Unter modernen Bedingungen, in denen sich Unternehmen vollständig selbst finanzieren, ist daher der effiziente Einsatz des Betriebskapitals von besonderer Bedeutung.

Kapitel 2. Kurze organisatorische und wirtschaftliche Merkmale von LEADER LLC für 2008-2009

.1. Allgemeine Information

Die Gesellschaft mit beschränkter Haftung „LIDER“ ist ein Unternehmen der Forstwirtschaft. Es wurde 2002 gegründet.

LEADER LLC befindet sich unter der Adresse: 613440 Gebiet Kirow, Nolinsk, Zagorodny-Gasse, Gebäude 22.

Folgende Unternehmen konkurrieren damit:

IP Loginov A.A.;

IP Alibekov Sh.V.;

LLC „Nema-les“ (Bezirk Nemsky);

PE Galvas I.P. (Bezirk Nolinsky).

LEADER LLC produziert Produkte für die Bedürfnisse der Bevölkerung, Haushaltsorganisationen, Privatunternehmen in Nolinsky und Umgebung.

Die Organisationsstruktur des Unternehmens ist in Abbildung 2 dargestellt.

Abbildung 2 – Schema der Organisationsstruktur von LEADER LLC

Die Managementstruktur von LEADER LLC ist in Abbildung 3 dargestellt.

Abbildung 3 – Diagramm der Managementstruktur von LEADER LLC

LEADER LLC ist auf die Herstellung von Tischler- und Tischlerprodukten aus Massivholz spezialisiert und bietet zum Verkauf an:

· Treppenelemente (Baluster, Säulen, Handläufe, Stufen, Bogensehnen);

· Blockhäuser aus Rundholz (Häuser, Badehäuser, Pavillons usw.);

· Zierleisten (Sockel, Sprossen, Ecken, Glasleisten).

Die Zusammensetzung und Struktur der Umsatzerlöse ist in Tabelle 1 dargestellt.

Tabelle 1 – Zusammensetzung und Struktur der Umsatzerlöse von LEADER LLC

Die Tabelle zeigt das im Jahr 2008. und 2009 Den größten Anteil an der Umsatzstruktur nimmt die Herstellung von Produkten wie: - Balustraden (20,7 % bzw. 24,1 %) ein;

zu Hause (13,7 % und 20,9 %)

Bäder (23,0 % und 20,7 %)

Der Umsatz des Unternehmens stieg im analysierten Zeitraum um 45,6 %.

.2 Analyse der wichtigsten Wirtschaftsindikatoren

MIT Durch die Analyse der wichtigsten Wirtschaftsindikatoren eines Unternehmens kann man beurteilen, wie es funktioniert.

Personal ist eine Sammlung von Arbeitsressourcen<#"582188.files/image017.gif">reiben.

Umsatzquote (für 2009) = Rubel.

Aus den Berechnungen geht hervor, dass die Fluktuationsquote im Unternehmen LEADER LLC wächst. Dies bedeutet, dass das Unternehmen das Betriebskapital rational und effizient einsetzt.

) Ein wichtiger Indikator für die effektive Nutzung des Betriebskapitals ist die Auslastung der im Umlauf befindlichen Mittel. Es charakterisiert die Höhe des für 1 Rubel bereitgestellten Betriebskapitals. Einnahmen aus Produktverkäufen, d.h. es stellt die Working-Capital-Intensität dar, d.h. Kosten des Betriebskapitals (in Kopeken), um 1 Rubel zu erhalten. verkaufte Produkte (Werke, Dienstleistungen) (3):

Auslastungsfaktor (für 2008) = reiben.

Auslastungsfaktor (für 2009) = reiben.

Der Auslastungsfaktor der umlaufenden Gelder ist der Kehrwert der Fondsumschlagsquote. Je niedriger die Mittelauslastung ist, desto effizienter wird das Betriebskapital im Unternehmen eingesetzt und seine Finanzlage verbessert sich. Wir können daraus schließen, dass der Auslastungsfaktor bei diesem Unternehmen um 0,15 gesunken ist.

) Dauer eines Umschlags des Betriebskapitals (4):

Dauer einer Umdrehung (für 2008) = Tage

Dauer einer Umdrehung (für 2009) = Tag

Aus den Berechnungen geht hervor, dass die Dauer eines Umlaufs des Betriebskapitals im Jahr 2008 120 Tage und im Jahr 2009 51 Tage beträgt. Dadurch verringerte sich im Analysezeitraum die Zeit für einen Umsatz um 69 Tage, was sich positiv auf den Einsatz des Betriebskapitals auswirkte.

4) wirtschaftlicher Effekt – Freisetzung oder Überausgabe von Betriebskapital infolge Beschleunigung oder Verlangsamung ihres Umsatzes (5):

Einsparung von Betriebskapital = -= Rubel.

Durch die Beschleunigung des Umlaufs des Betriebskapitals ergab sich eine Einsparung von 964.804,43 RUB.

Rentabilitätskennzahl (für 2009) = Rubel.

) Der Gewinn aus einem Umsatz des Betriebskapitals zeigt, wie viele Rubel auf einen Umsatz entfallen (7):

Gewinn aus einem Umsatz (für 2008) = reiben.

Gewinn aus einem Umsatz (für 2009) = reiben.

Tabelle 11 – Indikatoren für die Effizienz der Nutzung des Betriebskapitals

Die Tabelle zeigt, dass die Umschlagsquote um 133,3 % stieg, der Auslastungsfaktor um 50 % sank und die Dauer eines Umschlags um 69 Tage sank. Der negative Punkt ist, dass der Gewinn pro Umsatz um 23,1 % zurückging.

Daraus können wir schließen, dass das Betriebskapital dieses Unternehmens effektiv genutzt wird, was durch das Wachstum der wichtigsten Leistungsindikatoren belegt wird.

Einer der Hauptindikatoren für die Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital ist die Fluktuationsquote.

Mithilfe der Faktorenanalyse können Sie Änderungen der Fluktuationsquote erkennen, die auf Folgendes zurückzuführen sind:

Umsatzerlöse (8)

durchschnittliche Höhe des Betriebskapitals (9)

Tabelle 12 zeigt die als Ergebnis der Faktorenanalyse erhaltenen Indikatoren.

Tabelle 12 – Faktorenanalyse der Working-Capital-Umschlagsquote.

Die Daten zeigen, dass ein Anstieg der Umsatzerlöse um 45,6 % und ein Rückgang der durchschnittlichen Betriebskapitalkosten um 28,4 % einen positiven Einfluss auf die Steigerung der Umschlagshäufigkeit des Betriebskapitals hatten.

Es ist auch notwendig, die Veränderung des Verkaufsgewinns zu analysieren aufgrund von:

Gewinn aus Verkäufen (10)

Umsatzquote (11)

Tabelle 13 zeigt die aus der Faktorenanalyse gewonnenen Daten.

Tabelle 13 – Faktoranalyse des Gewinns aus einem Umsatz.

Aus der Tabelle ist ersichtlich, dass der Rückgang des Gewinns aus einem Umsatz maßgeblich durch eine Erhöhung der Umsatzquote um 133,3 % bei einem geringen Anstieg des Umsatzgewinns (45,6 %) beeinflusst wurde.

3.2 Möglichkeiten zur Verbesserung der Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital

Die Beschleunigung des Umschlags von Betriebskapital hat für Unternehmen höchste Priorität.

Die Effizienz der Nutzung des Umlaufvermögens hängt von vielen Faktoren ab, die sich in externe, die unabhängig von den Interessen des Unternehmens wirken, und interne, auf die es aktiv Einfluss nehmen kann und soll, unterteilen lassen. Zu den externen Faktoren zählen beispielsweise die allgemeine Wirtschaftslage, die Steuergesetzgebung, Bedingungen für die Kreditaufnahme und deren Zinssätze, die Möglichkeit einer gezielten Finanzierung, die Teilnahme an aus dem Haushalt finanzierten Programmen. Diese und andere Bedingungen bestimmen den Rahmen, innerhalb dessen ein Unternehmen die internen Faktoren der rationalen Bewegung des Betriebskapitals manipulieren kann.

Im gegenwärtigen Stadium der wirtschaftlichen Entwicklung zählen zu den wichtigsten externen Faktoren, die den Zustand und die Verwendung des Betriebskapitals beeinflussen, die Krise der Zahlungsausfälle, hohe Steuern und hohe Bankkreditzinsen.

Die Krise beim Absatz hergestellter Produkte und Zahlungsausfälle führen zu einer Verlangsamung des Umlaufs des Betriebskapitals. Folglich ist es notwendig, Produkte herzustellen, die schnell und gewinnbringend verkauft werden können, wobei die Produktion von Produkten, die derzeit nicht nachgefragt werden, gestoppt oder erheblich reduziert werden muss. In diesem Fall wird neben der Umsatzbeschleunigung auch das Wachstum der Forderungen aus Lieferungen und Leistungen im Vermögen des Unternehmens verhindert.

Bei der aktuellen Inflationsrate ist es ratsam, den vom Unternehmen erzielten Gewinn zunächst zur Ergänzung des Betriebskapitals zu verwenden. Die Rate der inflationären Abschreibung des Betriebskapitals führt zu einer Unterschätzung der Kosten und ihrer Übertragung auf den Gewinn, wobei das Betriebskapital in Steuern und nichtproduktive Ausgaben aufgeteilt wird.

Innerhalb des Unternehmens selbst bestehen erhebliche Reserven zur Steigerung der Effizienz beim Einsatz des Betriebskapitals.

In der Phase der Inventarerstellung können dies sein:

Einführung wirtschaftlich sinnvoller Lagerstandards;

Lieferanten von Rohstoffen, Halbzeugen, Komponenten usw. näher an die Verbraucher bringen;

Weit verbreitete Nutzung direkter Langzeitverbindungen;

Erweiterung des Lagersystems der Logistik sowie Großhandel mit Materialien und Geräten;

Integrierte Mechanisierung und Automatisierung von Be- und Entladevorgängen in Lagerhäusern.

In der Work-in-Progress-Phase:

Beschleunigung des wissenschaftlichen und technologischen Fortschritts (Einführung fortschrittlicher Geräte und Technologien, insbesondere abfallfreier und abfallarmer, Roboterkomplexe, Rotationslinien, Chemisierung der Produktion);

Entwicklung von Standardisierung, Vereinheitlichung, Typisierung;

Einführung.

Geschichte der Entwicklung der Wirtschaftsanalyse.

Theorie, Methodik, Methoden und Techniken der Wirtschaftsanalyse entwickelten sich schrittweise und durchliefen komplexe, manchmal widersprüchliche Phasen der Geschichte. Der Weg der Wirtschaftsanalyse als Wissenschaft ist komplex und mühsam.

Unser Land verfügt auch über umfassende Erfahrung in der Organisation wirtschaftlicher Analysen, sowohl in der Wissenschaft als auch in der beruflichen Tätigkeit. Die Geschichte der Entwicklung der Wirtschaftsanalyse in unserem Land könnte wie folgt periodisiert werden: der Stand der Analyse im zaristischen Russland, ihre Entwicklung in der postrevolutionären Zeit, während des Übergangs zu Marktbeziehungen.

Es wäre falsch zu sagen, dass unter den Bedingungen des Kapitalismus in Russland keine Notwendigkeit für eine tiefgreifende analytische Forschung und für die Verallgemeinerung bestimmter wirtschaftlicher Prozesse und Phänomene bestehe. Einige analytische Entwicklungen scheiterten jedoch leider.

Bekanntlich kam es nach Oktober 1917 zu dramatischen Veränderungen in der Wirtschaft. Bei der Entwicklung der Analyse der wirtschaftlichen Aktivitäten von Handelsunternehmen und -organisationen wurde ein recht hohes Aktivitätsniveau festgestellt. Die Wirtschaftsanalyse im Handel entwickelte sich zunächst etwas schneller als in der Industrie. Der Handel war im Berichtszeitraum eines der wichtigen Glieder in der Kette der Aufgaben, vor denen das Land stand. Die Ausweitung des Handels zwischen Stadt und Land erforderte die Schaffung eines umfassenden und wirtschaftlichen Handelsapparats. Dies war umso notwendiger, als die Handelsvermittlung in den ersten nachrevolutionären Jahren teurer war als unter den Bedingungen des kapitalistischen Russlands. In dieser Zeit wurde die Wirtschaftsanalyse schließlich als eigenständige Disziplin an höheren Bildungseinrichtungen etabliert. Inhalt der Analyse war nicht nur die Untersuchung von Finanzkennzahlen anhand von Bilanzdaten, sondern auch eine umfassende Untersuchung der Wirtschaft des Unternehmens unter Verwendung des gesamten Arsenals an Buchhaltungs- und Berichtsdaten. Dies stimulierte einerseits die wissenschaftliche Forschung und die Entwicklung von Lehrbüchern auf diesem Gebiet, andererseits sorgte die Ausbildung hochqualifizierter Fachkräfte für die Einführung wissenschaftlich fundierter Analysemethoden in die Praxis.

Die Umstrukturierung des Wirtschaftsmechanismus und seine Ausrichtung auf Marktbeziehungen erfordert eine Überarbeitung des traditionellen Verständnisses vieler wichtiger Wirtschaftskategorien und deren teilweise völlig andere Bedeutung und praktische Inhalte. Eine Besonderheit der Analyse kommerzieller Aktivitäten unter Marktbedingungen ist eine wesentliche Änderung ihrer Aufgaben und Funktionen, die eine Änderung ihrer Methodik mit sich bringt. Mit der Ausrichtung auf Produktion, Zwischenhändler und Sonstiges

Durch die Anpassung der Tätigkeitsarten an die Anforderungen sowohl des internen als auch des externen Marktes ergeben sich für unsere Wirtschaftspraxis völlig neue, nicht-traditionelle Aufgabenstellungen, die von allen kaufmännischen Dienstleistungen der Unternehmen umgesetzt werden.

Die Bedeutung der Analyse des Anlage- und Betriebskapitals eines Unternehmens.

Das Thema der Studienarbeit „Analyse der Effizienz des Einsatzes von Anlage- und Betriebskapital eines Unternehmens“ deckt am umfassendsten und detailliertesten die wichtigsten Fragen im Zusammenhang mit der Untersuchung der Finanzlage und der Entwicklung von Maßnahmen zu deren Verbesserung auf Daten aus der Analyse des Anlage- und Betriebskapitals des Unternehmens. Derzeit ist dieses Thema sehr relevant. In dieser Hinsicht nimmt die Bedeutung dieser Analyse erheblich zu.

In einer Marktwirtschaft hat die Rolle der Finanzanalyse nicht nur zugenommen, sondern sich auch qualitativ verändert. Dies ist vor allem darauf zurückzuführen, dass sich die Finanzanalyse von einem gewöhnlichen Element der Wirtschaftsanalyse unter Marktbedingungen zur wichtigsten Methode zur Bewertung der gesamten Wirtschaft entwickelt hat. Mit anderen Worten: Die Finanzanalyse hat sich von einem Anhängsel der Wirtschaftsanalyse zu einer umfassenden Analyse aller wirtschaftlichen Aktivitäten jeder Branche, Region, Wirtschaftseinheit oder jedes einzelnen Unternehmers entwickelt. Somit ist nur die Finanzanalyse in der Lage, alle Aspekte und Ergebnisse von Kapitalflüssen umfassend zu untersuchen und zu bewerten und die finanzielle Lage eines bestimmten Objekts zu bestimmen.

Anlage- und Betriebskapital machen in der Regel den Großteil des Gesamtkapitals eines Handelsunternehmens aus. Kapitalinvestitionen sollten möglichst effizient erfolgen. Die Effizienz der Kapitalverwendung bezieht sich auf die Höhe des Gewinns pro Rubel des investierten Kapitals. Wir sprechen von einem komplexen Konzept, das die Bewegung von Anlage- und Betriebskapital eines Unternehmens umfasst. Daher wird die Analyse der Effizienz des Kapitaleinsatzes in einzelnen Teilen durchgeführt und anschließend eine konsolidierte Analyse durchgeführt.

Spezifisch Aufgaben Probleme bei der Analyse der Effizienz des Einsatzes von Anlage- und Betriebskapital eines Unternehmens lassen sich wie folgt formulieren:

Untersuchung der Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens von Handelsunternehmen und -organisationen;

Untersuchung des Betriebskapitals, seiner Übereinstimmung mit dem Umfang der Wirtschaftstätigkeit, korrekter Verwendung;

Untersuchung des Betriebskapitals nach seiner Klassifizierung sowie seinem Umsatz;

Untersuchung der Abrechnungen mit Haushalt, Bank, Schuldnern und Gläubigern (in Statistik und Dynamik);

Ermittlung von Reserven zur Stärkung der Finanzlage von Handelsunternehmen und -organisationen.

1. Konzept und Klassifizierung des Anlage- und Betriebskapitals eines Handelsunternehmens.

Die Durchführung von Handelsaktivitäten erfordert den Einsatz verschiedener Arbeitsmittel, die für die Förderung, Lagerung und den Verkauf von Waren erforderlich sind.

Anlagevermögen - Dabei handelt es sich um einen Teil des Vermögens, der als Arbeitsmittel bei der Ausführung von Arbeiten und der Erbringung von Dienstleistungen oder für die Leitung einer Organisation für einen Zeitraum von mehr als 12 Monaten verwendet wird.

Für die Buchhaltung, die Bilanzierung des Anlagevermögens, die Berichterstattung und die Durchführung einer Bestandsaufnahme ist eine Klassifizierung des Anlagevermögens erforderlich.

Grundlegende Handelsmittel können sein nach einer Reihe von Merkmalen klassifiziert.

Je nach wirtschaftlichem Zweck und Art der Funktionsweise

- Produktion;

- unproduktiv.

Produktionsanlagevermögen Der Handel stellt die Mittel dar, die am Prozess der Produktion und des Verkaufs von Waren beteiligt sind. Dazu gehören Gebäude, Bauwerke, Ausrüstung und Fahrzeuge. Ihr Anteil an der Gesamtmasse des Anlagevermögens beträgt etwa 90 %.

Nichtproduktion bedeutet – Dies sind kommunale, kulturelle und alltägliche Einrichtungen, wie Gebäude und Strukturen des Gesundheitswesens, des Wohnens und der Verwaltung, deren Anteil etwa 10 % beträgt.

Nach Rolle in Produktions- und Technologieprozessen Das Anlagevermögen ist unterteilt in:

- aktiv;

- passiv.

Aktives Anlagevermögen in natürlicher materieller Form umfassen Maschinen, Handel und Technik, Heben und Transportieren, Kühlgeräte, Haushaltsgeräte, Mechanismen, Fahrzeuge (Fahrzeuge).

Passiv bedeutet – Dies sind Gebäude von Geschäften, Pavillons, Zelten für den Warenverkauf, Restaurants, Cafés, Snackbars usw. zur Herstellung von Halbfabrikaten, Zubereitung, Verkauf von Lebensmitteln, Organisation ihres Verbrauchs und Handelsdienstleistungen für die Bevölkerung; Lagerhäuser, Stützpunkte; Strukturen; Haushaltsausstattung. Sie machen etwa 80 % des gesamten Anlagevermögens aus.

In natürlicher Form

- Gebäude – architektonische und bauliche Einrichtungen, die Arbeitsbedingungen für Handwerker, Lagerung, Teilzeitarbeit, Sortierung und Vorbereitung von Waren für den Verkauf, Verkauf von Waren, Bereitstellung von Handelsdienstleistungen und Handelsdienstleistungen für die Bevölkerung bieten;

- Strukturen – Gegenstände, die für die Durchführung von Produktions-, Handels- und Technologieprozessen erforderlich sind und Hilfsfunktionen im Dienste der Bevölkerung erfüllen;

- Autos und Ausrüstung Dazu gehören Kraftmaschinen, Arbeitsmaschinen und -geräte, Verkaufsautomaten, mechanische Geräte, Produktionslinien und Handhabungsgeräte. Registrierkassen, Waagen, Abfüll- und Verpackungsanlagen, thermische Anlagen. Hier stechen auch automatische Maschinen und Anlagen hervor, d.h. Einheiten, bei denen es sich um ein System von Mechanismen und Geräten handelt, in denen die Prozesse der Energiegewinnung, -übertragung und -nutzung vollständig mechanisiert sind; Materialien und Programmaufgaben sowie Regulierungs- und Messgeräte, Laborgeräte;

- Produktions- und Haushaltsgeräte. Industriegeräte sind Gegenstände für industrielle Zwecke, die der Erleichterung von Handels-, Technologie- und Produktionsabläufen während der Arbeit dienen (Tische und Theken); Arbeitsschutzausrüstung; Behälter zur Lagerung von Schüttgütern und flüssigen Gütern (z. B. Tanks, Handelsschränke, Lagerbehälter) usw. Haushaltsgeräte sind Gegenstände für Büro- und Haushaltszwecke;

- Werkzeug – mechanisierte und nicht mechanisierte Handwerkzeuge oder an Maschinen befestigte Werkzeuge;

- Verkehrsmittel – Fahrzeuge zur Beförderung von Personen und Gütern;

- andere Arten von Anlagevermögen.

Mit der Entwicklung der Marktbeziehungen kommt es zu Veränderungen im Verhältnis verschiedener Arten von Anlagevermögen. Darüber hinaus trägt die Entwicklung von Wissenschaft und Technologie zur Entstehung neuer Arten von Maschinen und Geräten sowie zur Einführung der Computertechnologie bei.

Durch Zugehörigkeit Das Anlagevermögen kann unterteilt werden in:

- eigen;

- angezogen (gemietet).

Aufgrund der Art der Nutzung auf der:

- aktuell ;

- inaktiv (wegen physischer und moralischer Abnutzung außer Betrieb genommen);

- neu erworbenen , bereit zur Installation.

Der Handel verfügt aufgrund seiner technologischen Besonderheiten nicht wie die Industrie über nennenswerte Anlagevermögen und kann dies auch nicht tun. Ihr Anteil am Produktionsanlagevermögen des Landes beträgt nur 3 - 4 %. Ihrer Zusammensetzung nach handelt es sich dabei überwiegend um Gebäude und Grundstücke. Ihr Anteil am Anlagevermögen des Handels beträgt 75-85 % und

die restlichen 15 – 25 % sind Fahrzeuge, Übertragungsgeräte, Maschinen, Kühl- und sonstige Geräte, Werkzeuge, Produktions- und Haushaltsgeräte. Die Beschleunigung des Umsatzes wirtschaftlicher Ressourcen betrifft jedoch in größerem Maße das Betriebskapital. Und wenn wir den Anteil des Handels am Betriebskapital der Volkswirtschaft berücksichtigen, dann können wir sagen, dass die Aufgabe, den Umschlag wirtschaftlicher Ressourcen zu beschleunigen, in erster Linie dem Handel obliegt. Tatsächlich übertrifft der Handel hier jeden Sektor der Volkswirtschaft des Landes.

Betriebskapital nehmen einen wichtigen Platz im Eigentum eines Handelsunternehmens ein. Sie stellen einen Teil der im Umlaufvermögen investierten Mittel dar.

Elemente des Betriebskapitals Sind:

Arbeitsgegenstände (Rohstoffe, Materialien, Brennstoff);

Fertigprodukte in den Lagerhäusern des Unternehmens, Waren zum Weiterverkauf;

Mittel in Vergleichen, kurzfristige Finanzanlagen, Bargeld .

Die funktionale Rolle des Betriebskapitals in der Tätigkeit eines Handelsunternehmens unterscheidet sich grundlegend von der Rolle des Anlagevermögens. Elemente des Betriebskapitals sind Teil des kontinuierlichen Geschäftsflusses.

Klassifizierung des Betriebskapitals nach folgenden Merkmalen durchgeführt.

Nach funktionaler Rolle bei der Produkterstellung Das Betriebskapital ist unterteilt in:

- Betriebskapital im Produktionssektor;

- Betriebskapital in der Zirkulationssphäre .

Der Umlaufbereich umfasst das Betriebskapital Betreuung des Verkaufsprozesses: Waren, Fertigprodukte, versendete Waren, Bargeld, Debitoren. Betriebskapital im Zusammenhang mit der Produktion Dazu gehören Vorräte und unfertige Arbeiten. Handelsunternehmen verfügen, sofern sie keine Produktionstätigkeiten ausüben, nur über Umlaufvermögen im Umlaufbereich.

Abhängig von den Eigenschaften der Formation Bei Handelsunternehmen wird das Betriebskapital unterteilt in:

- standardisiert;

- nicht standardisiert .

Hauptteil standardisiertes Betriebskapital stellen Bestände des aktuellen Lagerbestands dar (75-85 % des gesamten Betriebskapitals).

Manche Ein Teil des Betriebskapitals von Unternehmen ist nicht standardisiert . Diese Mittel werden im Rahmen der betrieblichen und wirtschaftlichen Tätigkeit im Rahmen der Abrechnung mit Lieferanten, Käufern, verschiedenen Einzelpersonen und Organisationen sowie im Zusammenhang mit der Verfügbarkeit von Bankkreditmöglichkeiten generiert.

Nach Bildungsquellen Das Betriebskapital kann unterteilt werden in:

- eigen;

- geliehen;

- angezogen.

Die Aufteilung des Betriebskapitals in eigenes und geliehenes Kapital gibt Aufschluss über die Herkunftsquellen und Formen der Bereitstellung des Betriebskapitals für das Unternehmen zur dauerhaften oder vorübergehenden Nutzung.

Eigenes Betriebskapital werden zu Lasten des Eigenkapitals des Unternehmens (genehmigtes Kapital, Reservekapital, angesammelter Gewinn usw.) gebildet. Das eigene Betriebskapital umfasst auch langfristige Verbindlichkeiten, d. h. es wird davon ausgegangen, dass die langfristigen Verbindlichkeiten der Finanzierung von Anlagevermögen und Kapitalinvestitionen dienen.

Geliehenes Betriebskapital werden in Form von Bankdarlehen sowie Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen gebildet. Sie werden dem Unternehmen zur vorübergehenden Nutzung überlassen.

Gruppierung des Betriebskapitals nach der Methode der Bilanzierung Unternehmen ermöglicht es uns, die folgenden Gruppen zu unterscheiden:

- materielles Betriebskapital . Dazu gehören Materialien, Vorräte, Fertigwaren, Waren, sonstige Vorräte und Kosten;

- Forderungen . Es umfasst folgende Posten: versandte Waren, Abrechnungen mit Schuldnern, sonstige Umlaufvermögen;

- Geldmittel. Sie umfassen folgende Bilanzpositionen: Kasse, Girokonto, Fremdwährungskonto, sonstige Mittel, kurzfristige Finanzanlagen.

Daher können Handelsunternehmen normalerweise existieren und sich entwickeln, wenn sie mit Anlage- und Betriebskapital ausgestattet sind. Der Zustand des Anlage- und Betriebskapitals und deren rationelle und effiziente Nutzung wirken sich direkt auf die Endergebnisse der wirtschaftlichen Aktivitäten von Unternehmen aus.

1. Ziele und Informationsunterstützung für die Analyse des Anlage- und Betriebskapitals eines Handelsunternehmens.

Die Analyse des Anlagevermögens kann in mehrere Richtungen durchgeführt werden, deren gemeinsame Entwicklung es uns ermöglicht, die Struktur, Dynamik und Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens und langfristiger Investitionen zu beurteilen.

Gleichzeitig können die Handlungen des Analytikers systematisiert werden und sich hauptsächlich auf die Durchführung der folgenden Analyseverfahren beschränken:

Vergleich der Daten des Berichtszeitraums mit den entsprechenden Daten des Basiszeitraums;

Vergleich von Berichtsdaten mit geplanten Schätzungen oder Entwurfsindikatoren;

Vergleich von Effizienzindikatoren für die Nutzung des Anlagevermögens mit Indikatoren für die Nutzung anderer Arten von Unternehmensressourcen;

Vergleich von Berichten über das Anlagevermögen mit Berichten über die Finanzergebnisse des Unternehmens;

Faktormodellierung von Beziehungen zwischen Indikatoren der Nutzung des Anlagevermögens.

Die Hauptrichtungen der Analyse des Anlagevermögens und die entsprechenden in jeder Richtung gelösten Aufgaben sind in der Tabelle dargestellt. 1.

Tabelle 1 . Die Hauptrichtungen und Aufgaben der Analyse des Anlagevermögens.

Die Vollständigkeit und Verlässlichkeit der Ergebnisse der Analyse des Anlagevermögens hängt vom Perfektionsgrad der Rechnungslegung und gut funktionierenden Systeme ab

Registrierung von Transaktionen mit Anlagevermögen, Vollständigkeit des Ausfüllens von Buchhaltungsunterlagen, Genauigkeit der Zuordnung von Objekten zu Buchhaltungsklassifizierungsgruppen, Zuverlässigkeit der Inventaraufzeichnungen, Tiefe der Entwicklung und Pflege analytischer Buchhaltungsregister.

Als Quellen für Buchhaltungsinformationen zur Analyse des Anlagevermögens werden verwendet:

Konto 01 „Anlagevermögen“;

Konto 02 „Abschreibung des Anlagevermögens“;

Konto 03 „Rentable Investitionen in Sachwerte“;

Konto 07 „Ausrüstung für die Installation“;

Konto 08 „Investitionen in langfristige Vermögenswerte“;

Analytische Buchhaltungsdaten für die entsprechenden Konten nach Art und einzelnen Inventarposten des Anlagevermögens (Auszüge und analytische Buchhaltungskarten;

Formen des Jahres- und Quartalsabschlusses des Unternehmens.

Im Handel nimmt das Betriebskapital den Hauptplatz in der Zusammensetzung der Mittel ein. Daher sollte der Analyse des Betriebskapitals besondere Aufmerksamkeit gewidmet werden.

Die Hauptaufgaben der Working-Capital-Analyse Sind:

Untersuchung von Veränderungen in der Zusammensetzung und Struktur des Betriebskapitals;

Gruppierung des Betriebskapitals nach Hauptmerkmalen;

Bestimmung der Hauptquellen der Bildung von Betriebskapital;

Ermittlung der Hauptindikatoren für die Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital.

Besonderes Augenmerk wird darauf gelegt, die Ursachen der festgestellten Abweichungen für bestimmte Arten des Working Capitals zu untersuchen und Maßnahmen zu deren Optimierung zu entwickeln. Ein Anstieg der Lagerbestände kann beispielsweise auf Mängel in der Handelsorganisation, in der Werbung, bei der Untersuchung der Kundennachfrage, auf das Vorhandensein abgestandener, sich langsam drehender, überschüssiger Waren usw. zurückzuführen sein. Es entstehen große Bargeldbestände in der Kasse und beim Transport aufgrund unregelmäßiger Entwicklung des Einzelhandelsumsatzes, verspäteter Lieferung von Erlösen an die Bank und ungenutzter Mittel, sonstiger Verstöße gegen die Bargelddisziplin. Übermäßige Bestände an anderen Lagerbeständen sind das Ergebnis des Vorhandenseins oder Erwerbs von überschüssigen und unnötigen Materialien, Rohstoffen, geringwertigen und tragbaren Gegenständen und anderen materiellen Vermögenswerten. Durch Großhandelsverkäufe oder Tauschgeschäfte ist es möglich, die Bestände an Waren, Materialien, Rohstoffen und Brennstoffen auf optimale Größen zu reduzieren. Die Normalisierung der Waren- und Bargeldbestände an der Kasse und beim Transport wird durch die rhythmische Entwicklung der Einzelhandelsumsätze erleichtert. Die Restbestände leerer Container lassen sich optimieren, indem diese rechtzeitig an Lieferanten zurückgegeben werden, die Lieferung an Containersammelunternehmen beschleunigt wird und eine zentrale Entsorgung der Container organisiert wird. Die erforderlichen Mindestbeträge sollten auf Bankkonten gehalten und alle verfügbaren Guthaben darauf überwiesen werden

vorzeitige Rückzahlung erhaltener Kredite, Investition in Wertpapiere, Gewährung von Krediten an juristische Personen und Privatpersonen.

Die wichtigsten Informationsquellen für die Analyse des Working Capital sind:

Bilanz (Formular Nr. 1);

Gewinn- und Verlustrechnung (Formular Nr. 2);

Primäre Buchhaltungsdaten, die einzelne Bilanzpositionen entschlüsseln und detailliert beschreiben.

Daten zur Analyse des Betriebskapitals werden verwendet, um die Finanzlage von Handelsunternehmen zu untersuchen und Maßnahmen zu deren Verbesserung zu entwickeln.

3. Analyse der Effizienz des Einsatzes von Anlage- und Betriebskapital eines Unternehmens.

3.1. Analyse der Bewegung des Anlagevermögens.

Im Berichtszeitraum kann sich der Wert des Anlagevermögens durch Einnahmen durch Kapitalaufbau, unentgeltliche Zuführung, Abgang infolge Liquidation, Verkauf ungenutzter Anlagegüter, unentgeltliche Übertragung ändern. In diesem Fall ist es notwendig, die Höhe der ein- und ausgehenden Mittel sowie die Salden zu Beginn und am Ende des Jahres zu ermitteln.

Der Betrag des Anlagevermögens am Jahresende kann mit der Formel berechnet werden:

OK = Er + Op -Ov,

Wo OK – Anlagevermögen am Jahresende;

Er – Anlagevermögen zu Beginn des Jahres;

Op – im Laufe des Jahres erhaltenes Anlagevermögen;

Ov – die Kosten des Anlagevermögens, das im Laufe des Jahres veräußert wurde.

Der Analyseprozess verwendet Indikatoren sowohl für den Anfangs- als auch für den Restwert des Anlagevermögens sowie Kosten- und Naturindikatoren.

Die Anschaffungskosten des Anlagevermögens am Ende des Berichtsjahres lassen sich nach folgender Formel berechnen:

Okg = Er +Op* Fernseher / 12 – Ov * Tl / 12,

Wo Fernseher – Betriebszeit des Anlagevermögens während des Jahres;

Tl – Zeit, die nach der Veräußerung des Anlagevermögens verstrichen ist

Der durchschnittliche jährliche Wert des Anlagevermögens kann auch als Quotient aus der Division durch 12 des Betrags ermittelt werden, der sich aus der Addition der Hälfte des gesamten Buchwerts des gesamten Anlagevermögens zu Beginn und am Ende des Berichtsjahres und dem Wert des Anlagevermögens am ergibt 1. aller anderen Monate des Berichtsjahres.

In einer Marktwirtschaft besteht ein wachsendes Interesse an den Kostenmerkmalen von Anlagevermögen, der Analyse ihres Zustands, der Notwendigkeit eines rechtzeitigen Ersatzes veralteter Vermögenswerte und den tatsächlichen finanziellen Möglichkeiten für einen solchen Ersatz.

Betrachten wir die Methodik zur Berechnung von Indikatoren anhand eines Beispiels, dessen Daten in der Tabelle aufgeführt sind. 2.

Tabelle 2. Bilanz der Verfügbarkeit und Bewegung des Anlagevermögens (in Tausend Rubel).

Um die Bewegung des Anlagevermögens zu analysieren, berechnen wir die Hauptindikatoren anhand der folgenden Formeln:

- Empfangskoeffizient von Kvv:

Kvv = Anschaffungskosten des erhaltenen Anlagevermögens

Kvv = 8351 / 23135 100% = 36,19%;

- Cob-Update-Faktor:

Cob = Kosten für neues Anlagevermögen

Anschaffungskosten des Anlagevermögens am Ende der Periode

Cob = 6158 / 23135 100% = 26,6%;

- Rentenquote des Anlagevermögens Kvyb :

Kvyb = Kosten des stillgelegten Anlagevermögens

Kvyb = 46 / 14830 100% = 0,31%;

- Eliminationskoeffizient Kl :

Cl = Kosten des liquidierten Anlagevermögens

Anschaffungskosten des Anlagevermögens zu Beginn der Periode

Aus diesen Berechnungen geht hervor, dass im Berichtsjahr der Anteil des erhaltenen Anlagevermögens 36,19 % betrug, davon 26,6 % des neuen Anlagevermögens. Der Zweck der Aktualisierung des Anlagevermögens besteht darin, die Kosten für Wartung und Betrieb der Ausrüstung zu senken, Ausfallzeiten der Ausrüstung zu reduzieren, die Arbeitsproduktivität zu steigern und die Servicequalität zu verbessern.

Eine notwendige Voraussetzung für die effektive Nutzung des Anlagevermögens ist die Steigerung der wirtschaftlichen Wirkung seines Betriebs. Um den Zustand des Anlagevermögens zu analysieren, berechnen wir folgende Indikatoren:

- Eignungsfaktor K gültig:

ZU gültig = Restwert des Anlagevermögens

- Verschleißfaktor K links:

ZU links = Betrag der aufgelaufenen Abschreibung des Anlagevermögens

Anschaffungskosten des Anlagevermögens

ZU links Und ZU Gut werden ab Beginn und Ende des analysierten Zeitraums berechnet:

Kizn Anfang = 4449 / 14830 100% = 30%;

Kizn con = 4784 / 23135 100% = 20,7%.

Im betrachteten Beispiel ist der Rückgang der Verschleißrate auf die hohe Erneuerungsrate zurückzuführen.

Der Gebrauchstauglichkeitsfaktor kann als Differenz zwischen eins (bzw. 100 %) und dem Verschleißfaktor berechnet werden:

Kgod = 1 – ZU links

Als Ausgangsinformationsquelle für die Kennzahlenberechnung dient der Jahresabschluss (Formular Nr. 5 „Anlage zur Bilanz“). Zur Berechnung der Erneuerungsrate sind primäre analytische Buchhaltungsdaten über den Eingang neuer Geräte erforderlich.

3.2. Indikatoren für die Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens eines Handelsunternehmens.

Die Struktur des Anlagevermögens eines Handelsunternehmens unterscheidet sich erheblich von der Struktur des Anlagevermögens eines Industrieunternehmens. Dies hat sowohl objektive als auch subjektive Gründe. Objektive Faktoren hängen mit den Besonderheiten des technologischen Prozesses im Handel und der Notwendigkeit eines weit verbreiteten Einsatzes menschlicher Arbeitskraft des Servicepersonals zusammen, was diese Branche arbeitsintensiv macht. Subjektive Faktoren hängen mit dem geringen Grad der Mechanisierung und Automatisierung des Handelsprozesses in der gesamten Branche zusammen. Wie bereits erwähnt, sind die meisten Anlagegüter eines Handelsunternehmens Gebäude, Bauwerke und Übertragungsgeräte, während der Rest der aktiven Vermögenswerte Maschinen und Geräte sind. Gleichzeitig wird eine Erhöhung des Anteils des aktiven Teils des Anlagevermögens positiv charakterisiert, da sie zu einer Steigerung der Arbeitsproduktivität und einer Verbesserung der Kultur der Handelsdienstleistungen für die Bevölkerung beiträgt.

Der Aufbau eines Netzes von Supermärkten und Verbrauchermärkten, große Handelsstrukturen und der Aufbau eines Warenversorgungssystems erfordern jedoch große Kapitalinvestitionen in die Schaffung moderner Transport- und Lagerkomplexe, automatisierter Bestandsverwaltungssysteme und moderner Abrechnungssysteme mit Kunden Plastik- und Rabattkarten.

Die Effizienzsteigerung bei der Nutzung des Anlagevermögens ist eine wichtige Aufgabe in einem Handelsunternehmen.

Um die Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens zu beurteilen, empfiehlt es sich, beides zu nutzen allgemeine Indikatoren , Charakterisierung der Wirksamkeit der Verwendung des gesamten Mittelsatzes und Privat, Charakterisierung der Wirksamkeit des Einsatzes einzelner Fondsgruppen.

ZU zusammenfassende Leistungsindikatoren Zu den Indikatoren sollten gehören:

- Kapitalproduktivität;

- Kapitalintensität;

- Kapital-Arbeits-Verhältnis;

- Rentabilität des Anlagevermögens.

Die Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens wird am häufigsten durch den Indikator charakterisiert Kapitalrendite . Im Handelsindikator

Die Kapitalproduktivität ergibt sich aus dem Verhältnis des Einzel- oder Großhandelsumsatzes zu den durchschnittlichen Kosten des eingesetzten Anlagevermögens.

Fotd = T/OSG,

Wo F Abteilung – Kapitalproduktivität;

T – Handelsumsatz;

Osg – durchschnittliche jährliche Kosten des Anlagevermögens.

Auf diese Weise wird ermittelt, wie viele Rubel Handelsumsatz auf jeden Rubel Anlagevermögen entfallen. Folglich steigt die Kapitalproduktivität, wenn die Wachstumsrate des Handelsumsatzes die Wachstumsrate des Wertes des Anlagevermögens übersteigt. Somit ist das Wachstum der Kapitalproduktivität der wichtigste Faktor für die Verbesserung der Finanzergebnisse eines Unternehmens.

Der Vergleich der tatsächlichen Kapitalproduktivität für die Berichtsperiode und frühere Perioden ermöglicht es uns, eine Steigerung (Abnahme) der Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens festzustellen. Besonderes Augenmerk sollte auf den Rückgang der Kapitalproduktivität gelegt werden und es ist notwendig, die Gründe für die aktuelle Situation herauszufinden und Maßnahmen zu skizzieren.

Kapitalintensität Das Anlagevermögen wird durch das Verhältnis der durchschnittlichen jährlichen Anschaffungskosten des Anlagevermögens zum Umsatzvolumen bestimmt:

F e = UM sg / T,

Wo F e - Kapitalintensität;

T – Handelsumsatz.

Kapital-Arbeits-Verhältnis wird durch das Verhältnis des aktiven Teils des Anlagevermögens zur Anzahl der Mitarbeiter bestimmt:

Fr = Osg / H,

Wo Fr – Kapital-Arbeits-Verhältnis;

H - Anzahl der Angestellten;

Osg – durchschnittliche jährliche Kosten des aktiven Teils des Anlagevermögens.

Bei der Betrachtung dieses Indikators muss stets berücksichtigt werden, dass die Handelsbranche hinsichtlich des Kapital-Arbeits-Verhältnisses zu den Schlusslichtern gehört. Der Anteil der Handarbeit im Handel ist extrem hoch und seine Reduzierung durch Erhöhung des Kapital-Arbeits-Verhältnisses hat Priorität.

Die Rentabilität des Anlagevermögens wird durch das Verhältnis des Gewinns zu den durchschnittlichen jährlichen Kosten des Anlagevermögens bestimmt:

R = P/Osg,

Wo R - Rentabilität;

P - Gewinn.

Für eine allgemeine Beurteilung der Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens empfiehlt sich die Berechnung des Integralindikators:

Wow = F Abteilung * R,

Wo Wow - integraler Indikator für die Nutzung des Anlagevermögens;

Fotd – Kapitalproduktivität;

R – Rentabilität des Anlagevermögens.

Bei der Ermittlung jedes Indikators für die Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens werden die Anschaffungskosten sowohl des eigenen als auch des geleasten Vermögens berücksichtigt.

Neben allgemeinen Indikatoren für die Effizienz der Nutzung des gesamten Anlagevermögens werden auch private Indikatoren verwendet, die die Besonderheiten einzelner Teilsektoren des Handels berücksichtigen: Einzelhandel, Gemeinschaftsverpflegung, Großhandel. So ist die Nutzung von Gewerbe- und Industrieflächen durch folgende Indikatoren gekennzeichnet:

Handelsumsatz pro 1m2 Gesamtfläche, pro 1m2 Verkaufsfläche, pro Sitzplatz (Gastronomiebetriebe);

Das Verhältnis der Fläche von Verkaufsfläche und Sitzplätzen;

Gewinn pro 1m2 Gesamtfläche, pro 1m2 Verkaufsfläche.

IN Einzelhandel Indikatoren wie:

N = Handelsumsatz

Verkaufsfläche

- Installationsflächenkoeffizient :

ZU bei = Fläche, die von Geräten und sperrigen Gütern eingenommen wird

Verkaufsfläche

Der Standardwert des Koeffizienten beträgt 0,27 - 0,3.

- Belichtungsflächenverhältnis :

Ke = Produktausstellungsbereich

Verkaufsfläche

Der optimale Koeffizientenwert beträgt 0,7-0,75.

IN Gastronomie Indikatoren werden ermittelt:

- Umsatz pro Sitzplatz ;

- Kapazitätsauslastungsfaktor :

ZU M = Produktionskapazität

Durchschnittliche tägliche Nahrungsfreisetzung

Für den Großhandel werden die Effizienzindikatoren für die Nutzung der Lagerfläche berechnet:

- spezifischer Lagerumschlag :

U st = Durchschnittlicher Lagerumschlag

Gesamte Lagerfläche

- Auslastungsgrad der Lagerfläche:

ZU skl = Nutzfläche

Hauptbereich

Nutzfläche ist die Lagerfläche, die direkt von Sachwerten oder Geräten zu deren Lagerung belegt wird. Die Hauptlagerfläche ist die Nutzfläche zuzüglich der Fläche, die von Empfangs-, Sortier-, Kommissionierräumen und Einrichtungen zur Warenlagerung eingenommen wird.

Für verschiedene Arten der Lagerung und Bewegung von Waren in einem Lager werden Standardkoeffizienten für die Nutzung der Lagerfläche festgelegt. Bei der Analyse wird der tatsächliche Koeffizient mit dem normativen verglichen und auf Grundlage der Ergebnisse des Vergleichs eine konkrete Managemententscheidung getroffen.

- Auslastungsgrad des Lagervolumens:

ZU v = Nutzvolumen

Hauptvolumen

Derzeit sind keine Regulierungskoeffizienten für die Nutzung des Lagervolumens festgelegt. Es wurde jedoch festgestellt, dass ein tatsächlicher Auslastungsgrad des Lagervolumens von weniger als 0,2 auf eine falsche Wahl der Lager- und Handhabungsgeräte hinweist.

Private Indikatoren für die Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens haben wiederum einen direkten Einfluss auf allgemeine Indikatoren.

3.3. Analyse der Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital im Handel.

Die Höhe des Betriebskapitals von Handelsunternehmen hängt vom Umsatzvolumen und der Umsatzgeschwindigkeit ab. Die Aufgabe von Unternehmen und Handelsorganisationen besteht darin, Wege zu finden, das Betriebskapital möglichst effektiv einzusetzen. Die Effizienz des Einsatzes von Working Capital wird vor allem durch seinen Umsatz charakterisiert.

Unter Geldumschlag bezieht sich auf die Dauer des Geldflusses durch die einzelnen Produktions- und Zirkulationsstufen.

Der Umsatz des Betriebskapitals wird berechnet:

Die Dauer einer Umdrehung in Tagen;

Die Anzahl der Umdrehungen während des Berichtszeitraums.

Der häufigste Indikator ist Umsatz in Tagen . Die Dauer eines Umsatzes in Tagen wird als Quotient aus dem durchschnittlichen Wert des Betriebskapitals dividiert durch den durchschnittlichen Tagesumsatz für den Verkauf von Waren oder durch Multiplikation des durchschnittlichen Saldos des Betriebskapitals mit der Anzahl der Tage des analysierten Zeitraums bestimmt und durch den Umsatz für diesen Zeitraum dividiert. Die durchschnittlichen jährlichen Salden des Umlaufvermögens können mithilfe der Formeln für den zeitlichen Durchschnitt oder den arithmetischen Durchschnitt (gemäß den aktuellen Buchhaltungs- und Berichtsdaten) ermittelt werden. Bei der Berechnung der Working-Capital-Umschlagskennzahlen muss die Vergleichbarkeit der Daten gewährleistet sein. Wenn also der durchschnittliche Lagerbestand zu Anschaffungskosten in die Berechnung einbezogen wird, wird der Umsatz zum Einkaufspreis (zu Anschaffungskosten) berücksichtigt. Bei der Berechnung des Umsatzes anderer Umlaufvermögensarten im Groß- und Einzelhandel werden die Umsätze in der Regel zu Einzelhandelspreisen (in der Gemeinschaftsverpflegung zum Verkaufswert) angesetzt. Der Umsatz in Tagen für alle Arten von Umlaufvermögen wird durch Aufsummierung für einzelne Arten von Umlaufvermögen ermittelt.

Umsatz Betriebskapital kann untersucht werden und in der Anzahl der Umdrehungen. Er wird ermittelt, indem das Umsatzvolumen des Untersuchungszeitraums durch den durchschnittlichen Saldo des Betriebskapitals dividiert wird. Eine Erhöhung der Drehzahl weist auf eine effizientere Nutzung des Betriebskapitals hin.

Der Umsatz des Umlaufvermögens wird in der Regel im Zeitverlauf untersucht. Für einzelne Working-Capital-Arten und für das Gesamtunternehmen wird ermittelt, um wie viel sich der Umsatz beschleunigt oder verlangsamt hat und wie viele Mittel dadurch freigesetzt oder zusätzlich investiert wurden. Um die Höhe der durch eine Änderung der Umlaufzeit des Umlaufvermögens freigesetzten oder zusätzlich investierten Mittel zu ermitteln, ist es erforderlich, den tatsächlichen durchschnittlichen Tagesumsatz des Berichtszeitraums mit der Beschleunigung oder Verlangsamung des Umlaufs des Betriebskapitals zu multiplizieren Tage. Die Beschleunigung des Umlaufs des Betriebskapitals wird vor allem durch die Verbesserung der Transport- und Verkaufsprozesse von Gütern, die Verbesserung der Organisation der Wirtschaftstätigkeit usw. erleichtert.

Wir werden die Analyse des Betriebskapitalumschlags auf der Grundlage der in der Tabelle angegebenen Daten betrachten. 3.

Tisch 3 . Umschlag des Betriebskapitals.

Aus der Tabelle ist ersichtlich, dass sich der Umlauf des Betriebskapitals eines Unternehmens im Laufe des Jahres um 2,1 Tage beschleunigt hat – von 31,8 auf 29,7 Tage. Dies führte zu einer Erhöhung der Drehzahl um 0,8 Umdrehungen – von 11,3 auf 12,1 Umdrehungen. Die Veränderung der Umschlagshäufigkeit des Betriebskapitals wurde durch das Zusammenspiel zweier Faktoren erreicht:

1. Umsatzsteigerung um 5.000 Rubel.
2. Erhöhung des durchschnittlichen Saldos des Betriebskapitals um 74 Rubel.

Bei anderen Inventargegenständen (Materialien, Rohstoffe, Brennstoffe, Behälter, geringwertige und tragbare Gegenstände) charakterisiert der im Verhältnis zum Umsatzvolumen berechnete Umsatz den Zeitpunkt ihres Umlaufs nicht genau. Mit ihnen ist es notwendig, den Umsatz anhand ihres durchschnittlichen Tagesverbrauchs zu ermitteln. Dieser Indikator wird normalerweise aufgerufen privater Umsatz des Betriebskapitals . Teilindikatoren für den Umsatz des Umlaufvermögens werden berechnet, indem die durchschnittlichen Salden einzelner Arten anderer Waren dividiert werden.

Sachwerte in Höhe ihres durchschnittlichen täglichen Verbrauchs. Bei Forderungen aus Lieferungen und Leistungen wird die private Umsatzquote ermittelt, indem der durchschnittliche Saldo durch den durchschnittlichen täglichen Rückzahlungsbetrag dividiert wird. Teilindikatoren des Working-Capital-Umschlags zeigen, an wie vielen Tagen die Bestände anderer Lagerbestände durchschnittlich verbraucht (erneuert) werden und bei Forderungen aus Lieferungen und Leistungen, über welchen Zeitraum sie zurückgezahlt werden.

Ein Indikator für die Effizienz der Nutzung des Umlaufvermögens ist ebenfalls deren Rentabilitätsniveau , bestimmt durch das Verhältnis des Jahresgewinns zum durchschnittlichen Jahressaldo des Betriebskapitals. Die Rentabilität des Umlaufvermögens wird in der Regel über einen langen Zeitraum untersucht, die Änderungsrate und vor allem die prognostizierten Wachstumsreserven ermittelt.

Um eine allgemeine Beurteilung der Effizienz der Nutzung des Umlaufvermögens vorzunehmen, können Sie berechnen und analysieren integraler Indikator , bestimmt durch Ziehen der Quadratwurzel aus dem Produkt aus Wachstumsrate oder Rückgang des Umsatzes des Betriebskapitals (in der Anzahl der Umdrehungen) und ihrer Rentabilität. Der integrale Indikator für die Effizienz der Nutzung des Betriebskapitals wird anhand seiner Veränderungsrate über mehrere Jahre untersucht. Das Wachstum der Rate des integralen Indikators für die Effizienz des Umlaufvermögens weist auf eine Verbesserung seiner Nutzung hin.

Handelsunternehmen und -organisationen müssen den Umschlag des Betriebskapitals beschleunigen, indem sie die Verbrauchernachfrage besser untersuchen, irrationale Transporte eliminieren, die Zeit für das Be- und Entladen, Sortieren, Verarbeiten und Verpacken von Waren sowie für deren Freigabe an Kunden verkürzen. Der rationelle Einsatz des Betriebskapitals und die Beschleunigung ihres Umsatzes verbessern die Finanzlage von Handelsunternehmen und -organisationen und ermöglichen es, den Umsatzplan zu niedrigsten Kosten zu erfüllen und zu übertreffen.

3.4. Quellen der Bildung von Betriebskapital.

Das System zur Bildung des Betriebskapitals beeinflusst die Geschwindigkeit seines Umsatzes und die Effizienz seiner Nutzung.

Überschüssiges Betriebskapital bedeutet, dass ein Teil des Kapitals des Unternehmens ungenutzt bleibt und keine Erträge erwirtschaftet. Gleichzeitig wird der Mangel an Betriebskapital den Fortschritt des implementierten Prozesses verlangsamen und die Geschwindigkeit des wirtschaftlichen Umsatzes der Unternehmensmittel verlangsamen.

Die Frage nach den Quellen der Bildung von Betriebskapital ist aus einem anderen Blickwinkel wichtig. Die Marktbedingungen ändern sich ständig, sodass der Bedarf des Unternehmens an Betriebskapital instabil ist. Es wird fast unmöglich, diesen Bedarf nur aus eigenen Quellen zu decken. Daher ist die Hauptaufgabe des Managements

Der Prozess der Bildung von Betriebskapital soll die Effizienz der Aufnahme von Fremdmitteln sicherstellen.

Die Zusammensetzung und Struktur der Quellen für die Bildung des Betriebskapitals sind in der Tabelle angegeben. 4.

Der Mindestbedarf eines Unternehmens an Betriebskapital wird in der Regel durch eigene Gewinnquellen, genehmigtes Kapital, Reservekapital etc. gedeckt. Allerdings aus einer Reihe objektiver Gründe, wie Inflation, Umsatzwachstum, Verzögerungen Durch die Begleichung von Kundenrechnungen usw. entsteht für das Unternehmen vorübergehend ein zusätzlicher Bedarf an Betriebskapital. In diesen Fällen geht die finanzielle Unterstützung der Wirtschaftstätigkeit mit der Gewinnung geliehener Quellen einher – Bank- und Geschäftskredite, Kredite usw.

Tabelle 4. Quellen des Betriebskapitals.

Informationen über die Höhe der Eigenmittelquellen werden hauptsächlich in Abschnitt 4 der Bilanz des Unternehmens und in Abschnitt 1 des Formulars Nr. 3 „Kapitalflussrechnung“ dargestellt. Informationen über aufgenommene und aufgenommene Finanzierungsquellen finden Sie in den Abschnitten 5 und 6 der Bilanz des Unternehmens sowie in den Abschnitten 1, 2 des Formulars Nr. 5 „Anlagen zur Bilanz“.

3.5. Faktoren, die das Betriebskapital eines Handelsunternehmens beeinflussen.

Unter den Bedingungen der Russischen Föderation geht der Übergang zu Marktbeziehungen damit einher, dass viele Unternehmen in eine Zone wirtschaftlicher Unsicherheit und erhöhter Risiken geraten. Die meisten Unternehmen sind zum ersten Mal

stand vor der Notwendigkeit einer objektiven Beurteilung der Finanzlage, Zahlungsfähigkeit und Zuverlässigkeit seiner Partner, einer ständigen Überwachung der Qualität der Abwicklungs- und Finanztransaktionen sowie der Zahlungsdisziplin.

Eine wichtige Aufgabe bei der Analyse der Effizienz des Einsatzes von Betriebskapital besteht darin, den Einfluss verschiedener Faktoren auf diesen Indikator zu berechnen.

Hauptsächlich externe Faktoren die die Größe und Geschwindigkeit des Umsatzes des Betriebskapitals des Unternehmens beeinflussen, sind:

Umfang der Tätigkeit des Unternehmens (Kleinunternehmen, Mittelunternehmen, Großunternehmen);

Die Art des Geschäfts oder der Aktivität, d. h. Branchenzugehörigkeit des Unternehmens;

Dauer (Anzahl und Dauer) der technologischen Vorgänge zur Erbringung von Dienstleistungen;

Menge und Vielfalt der verbrauchten Ressourcentypen;

Geographie der Produktkonsumenten, Lieferanten und Subunternehmer;

Zahlungssystem für Waren, Arbeiten, Dienstleistungen;

Zahlungsfähigkeit des Kunden;

Qualität der Bankdienstleistungen;

Wachstumsrate der Produktverkäufe;

Anteil der Wertschöpfung am Preis des Produkts;

Rechnungslegungsgrundsätze des Unternehmens;

Qualifikation von Führungskräften;

Inflation.

Neben externen Faktoren wird die Höhe und Geschwindigkeit des Umlaufs des Betriebskapitals beeinflusst interne Faktoren die sich aus der wirtschaftlichen Tätigkeit eines Handelsunternehmens ergeben.

Die häufigsten Gründe für fehlendes Betriebskapital bei Handelsunternehmen und Verbänden sind:

Nichterfüllung des Handelsumsatzplans, Verletzung seiner Warenstruktur;

Verlangsamung des Umsatzes;

Überschreiten des Standards für den Lagerbestand und Versäumnis, rechtzeitig Maßnahmen zu seiner Normalisierung zu ergreifen.

Somit wirken sich alle Mängel in der Wirtschaftstätigkeit in gewissem Maße auf die Situation des Betriebskapitals aus.

Der Stand der Forderungen, ihre Größe und Qualität haben einen erheblichen Einfluss auf die Finanzlage von Unternehmen. Die finanzielle Situation von Handelsunternehmen und -organisationen verschlechtert sich aufgrund der Umleitung ihres eigenen Betriebskapitals zur Deckung von Forderungen und anderen nicht standardisierten Vermögenswerten. Diese Situation muss überwunden werden. Vorbehaltlich der Abwicklungs- und Vertragsdisziplin sollten Handelsorganisationen in ihren Bilanzen keine nennenswerten Forderungen aus Lieferungen und Leistungen aufweisen, da dies zu einer außerplanmäßigen Ablenkung des Betriebskapitals von seinem direkten Zweck führt

verzögert den Umschlag des Betriebskapitals und stört die normale Zahlungsfähigkeit.

Bankinstitute betrachten Handelsorganisationen, die nicht mit Betriebskapital in der festgelegten Höhe ausgestattet sind, als leistungsschwach und können ihr Kreditvergabesystem ändern. Für solche Organisationen werden die Gründe, die zum Mangel an eigenem Betriebskapital geführt haben, genauer analysiert und Maßnahmen entwickelt, um diese wieder auf den Standard zu bringen. Verfügt eine Handelsorganisation nicht über interne Quellen, um das fehlende eigene Betriebskapital auszugleichen, kann die Bank ausnahmsweise einen kurzfristigen Kredit gewähren. Dabei werden die Faktoren untersucht, die die Umsatzveränderung beeinflusst haben

Mittel werden Daten aus dem Finanzplan einer Handelsorganisation verwendet und deren Gültigkeit überprüft.

3.6. Vergleichende Analyse des Einsatzes von Betriebskapital.

1) Unternehmen, deren eigenes Betriebskapital dem Standard entspricht;

2) Unternehmen, die unter einem Mangel an Betriebskapital leiden;

3) Unternehmen mit überschüssigem Betriebskapital.

Die Bilanzen der Unternehmen der zweiten und dritten Gruppe werden einer genaueren Untersuchung unterzogen. Bei Unternehmen der zweiten Gruppe kann es aufgrund einer Diskrepanz zwischen Standards und dem tatsächlichen Umfang der Wirtschaftstätigkeit oder, was in der Praxis häufiger vorkommt, aufgrund der Nichterfüllung des Umsatzplans zu einem Mangel an Betriebskapital kommen geschätzte Vertriebskosten oder Einkommensverluste.

Die Untersuchung des Betriebskapitals einer Gruppe leistungsschwacher Unternehmen zielt in erster Linie darauf ab, die Ursachen finanzieller Spannungen zu identifizieren und zu beseitigen.

Basierend auf der Analyse der Bilanzen der Unternehmen dieser Gruppe wird die Frage der Zuweisung von Mitteln zur vorübergehenden Auffüllung des eigenen Betriebskapitals an diejenigen Unternehmen gelöst, die es wirklich benötigen. Die Zuweisung von zusätzlichem Betriebskapital an leistungsschwache Unternehmen sollte mit der Entwicklung von Maßnahmen zur Verbesserung ihrer finanziellen und wirtschaftlichen Aktivitäten einhergehen.

Unternehmen der dritten Gruppe erreichen in der Regel durch die Überschreitung von Einkommenszielen einen Überschuss an eigenem Betriebskapital, das die Hauptquelle ihrer Gründung darstellt. Beim Analysieren

In den Bilanzen solcher Unternehmen werden bewährte Verfahren ermittelt und an andere Unternehmen weitergegeben. Gleichzeitig wird im Analyseprozess und auf der Grundlage seiner Ergebnisse die Frage des rationellen Einsatzes des Betriebskapitals gelöst. Sie müssen auf die Weiterentwicklung des Handelsumsatzes, auf Produktion und gesellschaftliche Entwicklung ausgerichtet sein, da die Auffüllung des Standards des eigenen Betriebskapitals aus dem Produktions- und gesellschaftlichen Entwicklungsfonds erfolgt.

Abschluss.

Die Wirtschaft unseres Landes entwickelt sich nach den Gesetzen des Marktes. In einer Marktwirtschaft ist die Finanzanalyse eines der wichtigsten Instrumente zur Beeinflussung der Wirtschaft. Die zunehmende Rolle der Finanzanalyse in einer Marktwirtschaft hängt vor allem mit dem Hauptprinzip des Marktes zusammen: der Grausamkeit. Der Markt lebt nach einem sehr strengen Gesetz: dem Überleben des Stärkeren. Und das stärkste Unternehmen auf dem Markt ist eines, das über eine gute Finanzlage verfügt (nicht nur viel Geld, sondern vor allem keine Schulden). Um eine gute finanzielle Gesundheit zu erreichen, ist unter anderem eine systematische Finanzanalyse als umfassende Analyse aller Geschäftsaktivitäten erforderlich. Die Finanzanalyse ist eine tiefgreifende, wissenschaftlich fundierte Untersuchung der Finanzbeziehungen und der Bewegung finanzieller Ressourcen in einem einzelnen Produktions- und Handelsprozess. Eine der wichtigsten Aufgaben bei der Analyse der Finanzlage einer Wirtschaftseinheit besteht darin, die Effizienz des Einsatzes finanzieller Ressourcen zu untersuchen.

Die Finanzlage einer Wirtschaftseinheit ist ein Merkmal ihrer finanziellen Wettbewerbsfähigkeit (d. h. Zahlungsfähigkeit, Kreditwürdigkeit), der Verwendung von Finanzmitteln und Kapital sowie der Erfüllung von Verpflichtungen gegenüber dem Staat und anderen Wirtschaftseinheiten. Die Bewegung jeglicher Waren- und Sachwerte, Arbeitskräfte und materieller Ressourcen geht mit der Bildung und Ausgabe von Mitteln einher. Daher spiegelt die Finanzlage einer Wirtschaftseinheit alle Aspekte ihrer Produktions- und Handelsaktivitäten wider.

Anlage- und Betriebskapital sind die wichtigsten Bestandteile des Kapitals eines jeden Unternehmens, die für die Durchführung seiner wirtschaftlichen Tätigkeit notwendig sind. Somit hängen die Ergebnisse der finanziellen und wirtschaftlichen Aktivitäten von Unternehmen weitgehend von der rationellen und effizienten Nutzung des Anlage- und Betriebskapitals ab.

Das Anlagevermögen eines Handelsunternehmens ist materielles Vermögen für Produktions- und Nichtproduktionszwecke, das in der Branche funktioniert und sich entwickelt und für die rationelle und systematische Umsetzung der Produktionsfunktionen von Handelsdienstleistungen für die Bevölkerung erforderlich ist und Bedingungen für eine hochproduktive Arbeit der Handelsarbeiter schafft . Um die Effizienz der Nutzung des Anlagevermögens zu steigern, ist es notwendig, fortschrittliche Handelsformen einzuführen, die Warenversorgung des Einzelhandelsnetzes zu verbessern und die Nachfrage der Bevölkerung besser zu untersuchen.

Der Handel als Wirtschaftszweig unterscheidet sich von anderen Branchen durch seinen hohen Bedarf an Betriebskapital. Der Bedarf an Betriebskapital wird durch drei Hauptposten des Umlaufvermögens bestimmt: Vorräte, unvermeidliche Forderungen, notwendige Mittel und darüber hinaus Bestände an geringwertigen und tragbaren Gegenständen (Behälter, Verpackungsmaterialien, Utensilien), Brennstoff und Materialien, die in verwendet werden technologische Prozesse des Handels und beim Transport von Gütern. Der rationelle Einsatz des Betriebskapitals und die Beschleunigung ihres Umsatzes verbessern die Finanzlage von Handelsunternehmen und -organisationen und ermöglichen es, den Umsatzplan zu erfüllen und zu übertreffen und dadurch den Gewinn zu steigern.

Darüber hinaus ist es zur Verbesserung der Finanzlage des Unternehmens erforderlich:

Überwachen Sie das Verhältnis von Forderungen und Verbindlichkeiten. Da ein erheblicher Forderungsüberschuss die finanzielle Stabilität des Unternehmens gefährdet und die Erschließung zusätzlicher Finanzierungsquellen erforderlich macht;

Konzentrieren Sie sich nach Möglichkeit auf die Erhöhung der Kundenzahl, um das Risiko von Zahlungsausfällen zu reduzieren;

Überwachen Sie den Status der Begleichung überfälliger Schulden. Unter Inflationsbedingungen führt ein Zahlungsaufschub dazu, dass das Unternehmen tatsächlich nur einen Teil der Kosten der erbrachten Leistungen erhält.

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